1월 첫날 미국 주요 주식에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봤습니다.

오늘은 애플에 대한 부정적인 전망 보고서, 테슬라 실적을 보는 월가의 시선등이 볼만합니다.

애플은 아이판 판매 부진과 다른 제품들 수요 부진으로 부정적으로 보고 있으며, 테슬라 판매량에 대해서는 23년 4분기 판매량은 월가 기대보다는 나았지만 2024년 성장률을 기존 50%에서 20%대로 크게 하락할 것이라는 우려가 있습니다. 하지만 테슬라 투자의견이나 목표주가 하향은 없었습니다.

1/3, 바클레이즈, 애플 투자의견 동일 비중에서 비중 축소로 다운그레이드

바클레이즈는 애플 투자의견을 동일 비중에서 비중 축소로 하향 조정하고, 애플 목표주가를 161달러에서 160달러로 낮췄습니다.

이 애널리스트는 연구 노트에서 투자자들에게 애플 아이폰 15 판매는 “부진”했으며 아이폰도 마찬가지일 것이라고 말했습니다.

한편, 애플의 다른 하드웨어 카테고리는 여전히 약세를 보일 것이며, 애플 서비스 부문이 10% 이상 성장할 것으로 보지 않는다고 애널리스트는 말합니다.

야ㅐ플이 대부분의 분기를 놓치고 주식이 실적을 상회 한 1년 후 2024년에 “복귀”를 예상합니다.

바클레이즈는 애플이 여전히 아이폰 판매량과 믹스에서 약세를 보이고 있고 맥, 아이패드, 웨어러블 기기에서 반등하지 못하고 있기 때문에 또 다른 점검을 거쳐 애플의 추정치를 소폭 낮췄습니다.

배런스, 애플 주가 하락, 애플 주가 상승 요인은 혁신에 달려 있다

DA 데이비슨, 애플 투자의견을 중립으로 커버 시작

DA 데이비슨의 애널리스트 길 루리아는 애플 투자의견 중립 등급과 애플 목표주가 166달러로 커버리지를 시작했습니다.

현재 애플 주가는 이미 상당한 성장 재개에 대한 기대감을 반영하고 있으며, 이는 혁신의 돌파구 없이는 가능성이 낮다고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

애플은 서비스 사업과 더 쉬워진 Mac 비교 덕분에 올해 ‘적당한’ 성장률로 돌아갈 것이지만, 현재 제품의 업그레이드 성장을 창출하고 신제품을 추가하기 위해 애플이 혁신 전선에서 ‘고착화’될 때까지 기다리는 것을 선호한다고 덧붙였습니다.

UBS, 11월 애플 아이폰 판매량, 전년 동월 대비 2% 증가

• 미국 전년비 13% 감소
• 중국 6% 감소
• 인도 8% 증가

UBS는 리서치 노트에서 11월 아이폰 판매량이 2,140만 대로 전년 동월 대비 1.7% 증가했지만, 23년 10월 전월 대비로는 18% 감소했다고 밝혔습니다.

애플 판매는 미국과 중국에서 약세를 보였으며 미국은 전년 대비 거의 13% 감소한 반면 중국은 6% 감소했으며 반면, 인도 iPhone 판매량은 11 월에 8% 증가한 650,000대를 기록했다고 말합니다.

1/3, WSJ, 더 많은 미국 고객들이 스트리밍 서비스를 해지하고 있다고 보도

미국 주요 스트리밍 서비스 가입자의 약 1/4이 지난 2년간 최소 3개 이상의 서비스를 해지했다고 월스트리트 저널의 사라 크라우스가 Antenna의 데이터를 인용하여 보도했습니다.

2년 전에는 15%였던 이 수치는 스트리밍 사용자가 점점 더 변덕스러워지고 있음을 보여줍니다.

고객을 유지하기 위해 스트리머들은 저렴한 광고 지원 등급을 출시하고, 경쟁사와 협력하여 번들 상품을 출시하고, 할인 혜택을 제공하는 등 다양한 전략을 시도하고 있습니다.

프리미엄 스트리밍 서비스를 해지한 사람 4명 중 1명은 4개월 이내에, 3명 중 1명은 7개월 이내에, 절반은 2년 이내에 재가입한다고 저널은 Antenna를 인용하여 덧붙였습니다.

이 분야의 상장 기업으로는 넷플릭스(NFLX), 파라마운트(PARA), 아마존(AMZN), 워너 브라더스 디스커버리(WBD), 디즈니(DIS), NBC 유니버설(CMCSA), 애플(AAPL) 등이 있습니다.

1/3, 파이퍼 샌들러, 마이크로소프트 목표주가를 425달러에서 455달러로 상향 조정

파이퍼 샌들러는 마이크로소프트 목표주가를 425달러에서 455달러로 상향 조정하고, 마이크로소프트 투자의견 비중확대 투자의견을 유지했습니다.

이 회사는 2년간의 조정 이후 안정화된 수요 펀더멘털, 성장주에 대한 선호도가 높아지는 금리 하락 배경, AI로의 세대교체에 따른 클라우드 및 데이터에 대한 새로운 세속적 순풍, 클라우드 및 AI 지출 의향 가속화를 보여주는 CIO 설문조사 낙관론, 2025년 지표에 대한 유리한 위험 보상 시나리오를 바탕으로 애플리케이션 소프트웨어에 대한 높은 수준의 낙관론을 가지고 2024년에 진입할 것으로 전망했다.

루프 캐피털, 마이크로소프트를 2024년 베스트 아이디어 목록에 선정

루프 캐피털은 마이크로소프트 투자의견 매수 등급과 마이크로소프트 목표주가 425달러를 유지하면서 2024년 베스트 아이디어 목록에 마이크로소프트 주식을 선정했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 가장 전략적인 두 가지 사업인 Azure와 GenAI 제품에 힘입어 회사의 성장이 가속화될 것이라고 말합니다.

마이크로소프트는 사전 패키지화된 GenAI 솔루션을 ‘구매’하는 것을 선호하는 대기업과 애저 오픈AI 서비스를 사용하여 GenAI 패키지 솔루션을 구축하는 독립 소프트웨어 공급업체로부터 혜택을 받을 수 있는 입지를 구축했다고 덧붙였다.

1/3, DA 데이비슨, 아마존 투자의견 매수 등급 부여

DA 데이비슨은 아마존 투자의견 매수 등급과 아마존 목표주가를 157달러에서 195달러로 상향 조정했습니다.

이 애널리스트는 여전히 “모든 비즈니스에 걸쳐 긴 경사로”를 앞두고 있으며, 아마존이 이미 Microsoft (MSFT), Alphabet (GOOG, GOOGL) 및 Meta Platforms (META) 주식에 존재하는 GenAI 부스트의 일부를보고 있기 때문에 AWS의 성장 재 가속화가 “2024 년 주식 상승을 주도 할 수있다”고 믿습니다.

RBC 캐피털, 아마존 주식을 1분기 글로벌 30대 아이디어에 추가

RBC 캐피털 애널리스트 브래드 에릭슨은 아마존 투자의견 아웃퍼폼 등급과 아마존 목표주가 180달러를 유지하면서 아마존 주식을 1분기 글로벌 30대 아이디어에 주식을 선정했습니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 수직화된 이커머스 분야에서 아마존의 독보적인 규모와 이점이 업계 최고의 클라우드 비즈니스와 결합되어 새로운 분야에서 많은 미래 성장 기회를 제공한다고 말하며, 경영진도 “GenAI에 대한 공격”을 하고 있다고 덧붙였습니다.

1/3, 4분기 테슬라 판매량 484,507대, 테슬라 생산량 494,989대 보고

테슬라는 23년 4분기 테슬라 판매량 및 테슬라 생산량을 발표했습니다.

• 4분기 테슬라 생산량 : 494,989대(전년비 174.5% 증가)
  • 4분기 모델 3/Y 생산량 476,777대(전년비 191.3% 증가)
• 4분기 테슬라 판매량 : 484,507대(전년비 168% 증가)
  • 4분기 모델 3/Y 판매량 461,538대(전년비 185.5% 증가)

2023년 테슬라 판매량은 전년 대비 38% 증가한 181만 대, 생산은 전년 대비 35% 증가한 185만 대를 기록했습니다.

UBS, 테슬라 관점이 마진으로 이동한 가운데 4분기 테슬라 판매량은 소폭 초과 달성

• 2024년 테슬라 판매량 컨센서스 : 217만대
• UBS의 2024년 테슬라 판매량 예측 : 206만대
• 테슬라의 2024년 테슬라 판매량 가이던스가 매우 중요

UBS는 “예상치를 약간 상회”한 4분기 테슬라 판매량 데이터 발표 후 테슬라 투자의견 중립 등급과 테슬라 목표주가 250 달러를 유지했습니다.

테슬라 실적 발표를 앞두고 투자자들의 초점은 이제 마진으로 바뀌고 있으며, 일부 가격 조치가 마이너스 마진 상태에서 볼륨을 높이는 데 도움이되었지만 이는 더 높은 볼륨 흡수와 낮은 투입 비용으로 상쇄 될 가능성이 있다고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

그러나 UBS는 “2024년 테슬라 판매량 컨센서스 217만 대”에 비해 2024년 테슬라 판매량 206만 대를 예상하고, 테슬라의 2024년 가이던스 수준이 주요 초점이 될 것이라고 덧붙였습니다.

번스타인, 4분기 테슬라 생산량은 예상에 부합하지만 2024년은 힘들어 보인다고 주장

번스타인 애널리스트 토니 사코나기는 4분기 테슬라 판매량 485,000대를 보고했으며 이는 판매 측 컨센서스 인 480,500 대와 대체로 일치한다고 말했습니다.

이 회사는 크레딧을 제외한 자동차 매출총이익률이 “핵심적인 문제”라고 생각합니다.

월가 컨센서스 추정치인 17.8%에 비해 번스타인은 테슬라 자동차 매출총이익률을 15.7%로 모델링했지만, 9월과 10월의 가격 인하 영향과 분기 내 ‘재고’ 모델의 상당한 할인을 고려할 때 잠재적인 하방 가능성이 있다고 보고 있습니다.

번스타인은 2024 회계연도에는 테슬라 마진이 낮아지고 판매량도 실망스러울 것으로 예상합니다.

특히 테슬라가 2024년에 목표치인 50%에 훨씬 못 미치는 20%의 배송량 증가에 어려움을 겪을 것이기 때문에 더 많은 투자자들이 회사의 성장 이야기에 의문을 제기하기 시작할 것이라고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

이 회사는 테슬라 목표주가 150달러와 테슬라 투자의견 시장수익률 미달 등급을 유지합니다.

골드만삭스, 4분기 테슬라 판매량 보고서 ‘견고’하다고 판단

골드만 삭스 애널리스트 마크 델라니는 연구 노트에서 투자자들에게 4분기 테슬라 판매량 보고서가 “견고하다”며 테슬라 판매량은 컨센서스를 약간 상회하면서 사상 최고치를 기록했다고 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 말합니다.

4분기에 중국 판매가 특히 강세를 보였다고 생각하는 이 회사는 테슬라 투자의견 중립 등급과 테슬라 목표주가 235달러를 유지했습니다.

1/3, DA 데이비슨, 엔비디아 투자의견 중립으로 커버 시작

DA 데이비슨은 엔비디아 투자의견 중립 등급과 엔비디아 목표주가 410달러로 엔비디아에 대한 커버리지를 시작했습니다.

이 애널리스트는 엔비디아를 가속 컴퓨팅 분야의 중요한 리더로 보고 있으며, 다양한 카테고리에서 선두를 유지하면서 2022년까지 연간 20%의 “인상적인” 성장을 예상하고 있습니다.

그러나 애널리스트는 연구 노트에서 투자자들에게 연간 컨센서스 기대치가 실현될 가능성은 낮으며 향후 6 분기 이내에 추세선으로 돌아 가기 시작할 것이라고 말합니다.

이 회사는 엔비디아가 “AI 과대 광고가 ‘환멸의 저점’에 가까워짐에 따라 취약해질 수 있다”고 말합니다.

1/3, 키뱅크, 넷플릭스 목표주가를 510달러에서 525달러로 상향 조정

키뱅크는 넷플릭스 목표주가를 510달러에서 525달러로 상향 조정하고, 넷플릭스 투자의견 비중확대 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 더 많은 앱 및 엔터테인먼트 비즈니스가 사용자 또는 지불 자 성장 스토리에서 가격 스토리로 전환하고 있다고 믿습니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 “넷플릭스의 역사를 볼 때, 참여도 지표가 개선되고 있을 때 이러한 변화는 순조롭게 진행된다”고 말합니다.

인터넷 부문에서는 “입증된 가격 책정 능력과 제품 리더십”을 갖춘 넷플릭스와 스포티파이의 가격 책정 스토리에 가장 자신감을 갖고 있습니다.

넷플릭스가 라이선스 콘텐츠 믹스를 개선하고 광고 지원 계층을 확장하며 경쟁을 합리화함에 따라 향후 가격 인상이 비즈니스에 미치는 영향이 줄어들 수 있다고 KeyBanc은 주장합니다.

12월 28일 발표된 주요 주식에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봤습니다. 연말이라서 보고서가 많이 줄었습니다.

12/28, 마시모 주가, 애플의 워치 사용금지 가처분 결정에 5% 하락

로이터통신은 애플과 의료기술 업체와의 특허분쟁으로 내려졌던 워치 사용금지 가처분을 일시 정지시켰다고 보도한 후 마시모(MASI) 주가가 5% 하락한 114.36달러를 기록했습니다.

12/28, 뉴욕타임스, 저작권 침해로 OpenAI와 마이크로소프트 고소

뉴욕타임스(NYT)가 수백만 건의 자사 기사가 현재 신뢰할 수 있는 정보원으로서 뉴욕타임스와 경쟁하고 있는 자동화된 챗봇을 훈련시키는 데 사용되었다며 OpenAI와 마이크로소프트(MSFT)를 상대로 저작권 침해 소송을 제기했다고 뉴욕타임스의 마이클 그린바움과 라이언 맥이 보도했습니다.

이 소송에는 구체적인 금전적 요구는 포함되어 있지 않지만, 피고들이 “The Times의 고유한 가치 있는 저작물의 불법 복제 및 사용”과 관련하여 “수십억 달러의 법적 및 실제 손해”에 대해 책임을 져야 한다고 명시되어 있습니다.

또한 저작권이 있는 자료를 사용하는 모든 챗봇 모델과 교육 데이터를 폐기할 것을 촉구했습니다.

12/28, 웨드부시, 메타 목표주가를 350달러에서 420달러로 상향 조정

웨드부시는 2024년까지의 최신 전망을 반영하여 메타 목표주가를 350달러에서 420달러로 상향 조정하고, 메타 투자의견 아웃퍼폼 등급을 유지했습니다.

웨드부시는 디지털 광고 부문에서 구글(GOOGL)을 2위로 낮추고 메타를 1위로 끌어올렸습니다.

최근 구글 클라우드의 성장 둔화, AI 이니셔티브와 관련된 불확실성, 생성 AI가 검색에 미칠 미지의 영향 등을 고려할 때 2024년은 구글에게 상대적으로 더 어려운 한 해가 될 것이라고 전망했습니다.

12/28, 모건 스탠리, 테슬라에 다가오는 ‘또 다른 불안정하고 특이한 해’ 전망

모건 스탠리는 경쟁 심화와 2024년 대량 신제품 부족을 고려할 때 자동차 투자자들이 테슬라에 대해 “조심스러운 것은 그리 놀라운 일이 아니다”라고 인정하면서도 테슬라는 “확실히 자동차 회사”이며 “AI 회사이기도 하다”고 주장합니다.

2024년을 내다보며 “핵심 자동차 사업에 또 다른 도전의 해”가 될 것으로 예상하고 다른 모든 것이 동일하다면 자동차 부문에서 계속되는 부정적인 서프라이즈가 주가에 부정적일 것이라는 점을 인정하지만 “수년간 테슬라를 취재하면서 배운 것은 다른 모든 것이 동일하지 않다는 것”이라고 덧붙입니다.

이 애널리스트는 AWS가 아마존 총 EBIT의 70%에 도달하도록 이끈 것과 동일한 힘이 테슬라에서도 작동하여 고정된 가격으로 차량을 판매하는 것 이상의 새로운 시장을 열 수 있으며, 그 촉매제는 지난 5년 동안 테슬라가 개발해 온 맞춤형 슈퍼컴퓨팅인 Dojo라고 투자자들에게 설명합니다.

이 분석가는 핵심 자동차 사업 외에도 테슬라의 AI 소프트웨어인 옵티머스, 엣지 AI 및 전기차 인프라를 향후 주식과 관련이 있을 수 있는 분야로 꼽았습니다.

모건스탠리는 테슬라 투자의견 비중확대 등급과 테슬라 목표주가 380달러를 유지했습니다.

웨드부시, 4분기 테슬라 판매량이 컨센서스를 소폭 상회하고 있다고 주장

웨드부시는 테슬라가 주요 중국 지역의 “강력한 판매 데이터”를 바탕으로 4분기 테슬라 판매량 48만 대를 약간 앞서고 있다고 말합니다.

이 데이터는 2024년까지 회사의 강세 요청에 대한 점진적인 확신을 제공한다고 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 말합니다.

웨드부시는 지난 한 달 동안 중국을 포함한 여러 지역에서 판매 호조를 보이면서 테슬라 주가가 상승하면서 “전 세계적으로 뚜렷한 가격 안정세”를 보였습니다.

이는 “분명한 우여곡절이 있었던 2023년 이후 테슬라 주가 상승을 알려주는 것”이라고 회사는 주장합니다.

웨드부시는 테슬라 목표주가 350달러와 테슬라 투자의견 ‘시장수익률 상회’ 등급을 유지했니다.

도이치뱅크, 연례 행사 이후 니오 투자심리 ‘엇갈릴 것’

도이치뱅크는 연례 니오데이 행사 이후 니오에 대한 투자심리가 “엇갈릴 것”이라고 예상했습니다.

고무적인 것은 새로운 ET9가 “최신 첨단 기술과 프리미엄 기능을 갖춘 적절한 플래그십 모델로 보인다”고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

그러나 ET9은 2025년 1분기가 되어서야 출시될 예정인데, 이는 한참 후의 일이며 그 사이에 많은 새로운 전기차가 출시될 것이기 때문에 소비자의 관심이 사라질 위험이 있다고 말합니다.

도이치는 또한 최근 대규모 자본 조달과 관련하여 많은 기술을 개발하기 위한 투자가 그만한 가치가 있는지에 대해서도 의문을 제기했습니다.

도이치는 니오 투자의견 ‘매수’와 니오 목표주가 11달러를 유지했습니다.

12/28, 웨드부시, Pinterest 목표주가 32달러에서 35달러로 상향 조정

Wedbush는 2024년까지의 최신 전망을 반영하여 Pinterest 목표주가를 32달러에서 35달러로 상향 조정하고, 핀터레스트 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

Pinterest는 더 심층적인 수익 창출을 위한 경로를 제시했으며, 경영진이 플랫폼에서 어트리뷰션과 타겟팅을 개선하기 위해 새로운 도구를 도입한 제품 로드맵에 고무되어 있습니다.

또한, Pinterest와 Amazon(AMZN)의 파트너십은 플랫폼에 광고주 밀도를 높여 향후 몇 분기 동안 ARPU 성장에 기여할 것으로 예상됩니다.

단기적인 수익화 순풍에도 불구하고 광고 부하가 증가하면 사용자 참여에 차질이 생겨 시간이 지남에 따라 ARPU 상승폭이 제한될 수 있다고 웨드부시는 주장합니다.

아마존, 1월 29일부터 프라임 비디오에 광고 시작, Deadline 보도

아마존이 1월 29일부터 미국, 영국, 독일, 캐나다의 프라임 비디오에서 시리즈와 영화에 광고를 추가하기 시작한다고 Deadline의 Tom Tapp이 구독자에게 보낸 편지를 인용하여 보도했습니다.

광고는 올해 말 프랑스, 이탈리아, 스페인, 멕시코 및 호주에 출시될 예정입니다. 이 회사는 “매력적인 콘텐츠에 계속 투자하고 장기간에 걸쳐 투자를 계속 늘리기 위해” “제한된 광고”를 시작한다고 밝혔습니다.

12월 27일 발표된 주요 주식에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봤습니다. 연말이라서 보고서가 많이 줄었습니다.

12/27, Anthropic, 2024년 매출 8.5억 달러 전망,

The Information은 아마존(AMZN)과 구글(GOOG)이 지원하는 오픈AI 기업 Anthropic이 2024년 말까지 연간 8억 5,000만 달러 이상의 매출을 올릴 것으로 예상한다고 The Information의 Maria Heeter와 Stephanie Palazzolo가 소식통을 인용해 보도했습니다.

“불과 3개월 전만 해도 앤트로픽은 일부 투자자들에게 연간 1억 달러의 수익을 창출하고 있으며 2024년 말에는 그 수치가 5억 달러에 달할 것으로 예상한다고 말했습니다.”라고 The Information은 덧붙였습니다.

12/27, 배런스, 인공지능 주식 시놉시스, 투자의견 매수,

40년에 가까운 혈통과 850억 달러의 시장 가치에도 불구하고 시놉시스(SNPS)는 월가나 언론에서 특히 주요 고객사인 엔비디아(NVDA), AMD, 인텔(INTC)에 비해 많은 관심을 받지 못한다고 이번 주 배런스 지에서 김태킴이 썼습니다.

하지만 시놉시스(SNPS)는 알 만한 가치가 있는 이름입니다.

시놉시스는 반도체 설계에 사용되는 전자 설계 자동화, 즉 EDA 소프트웨어의 최대 공급업체입니다.

저자는 이 회사가 인공 지능 붐의 가장 과소평가된 수혜자가 될 수 있다고 덧붙입니다.

마스터카드. 연말연시 미국 소매판매, 자동차 제외 3.1% 증가,

마스터카드 스펜딩펄스의 예비 인사이트에 따르면 11월 1일부터 12월 24일까지 진행된 이번 연말연시 미국 소매판매는 자동차를 제외하고 전년 대비 3.1% 증가했다고 마스터카드가 발표했습니다.

온라인 소매 판매는 전년 대비 6.3% 증가한 반면, 오프라인 매장 판매는 전년 대비 2.2% 증가에 그친 것으로 마스터카드는 추정하고 있습니다.

Mastercard 경제연구소의 수석 이코노미스트인 미셸 마이어(Michelle Meyer)는 아래와 같이 이야기 합니다.

“이번 홀리데이 시즌에 소비자들은 신중한 소비를 보여주었습니다.

일자리 창출이 양호하고 인플레이션 압력이 완화되는 등 경제 환경이 우호적으로 유지되면서 소비자들이 가장 가치 있는 상품과 경험을 찾을 수 있게 되었습니다.”

12/27, DZ 은행. 넷플릭스 투자의견을 매수에서 보류로 하향 조정

DZ 은행은 넷플릭스 목표주가 495달러로 넷플릭스 투자의견을 매수에서 보류로 하향 조정했습니다.

번스타인, 마이크론에 대한 낙관적 전망 유지, 사이클이 더 빨라지고 있다

번스타인은 마이크론 1분기 실적이 업데이트된 가이던스를 약간 상회했으며 2분기 가이던스는 전분기 대비 매출이 12% 증가해 견조한 실적을 기록했다고 언급했습니다.

전반적으로 경기 사이클이 예상보다 빠르게 회복되고 있으며 장부상 손실은 제한적일 것으로 보고 있습니다.

번스타인은 최근 랠리에도 불구하고 여전히 밸류에이션 상승 여력이 남아 있다고 말합니다. 마이크론 목표주가는 85달러, 마이크론 투자의견 ‘시장수익률 상회'(Outperform) 등급을 부여했습니다.

니드햄, 마이크론 목표주가를 85달러에서 100달러로 상향 조정

니드햄 애널리스트 N. 퀸 볼튼은 마이크론 목표주가를 85달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 사전 공급 조치로 인해 예상보다 나은 가격 상승을 달성하면서 견고한 비트와 인상을보고했다고 분석가는 말합니다.

이 회사는 이번 분기 실적에서 주요하게 봐야할 요소 중 2024 년까지 가격이 계속 상승하고 Micron의 비용 절감 효과가 예상보다 더 좋을 것으로 예상한다고 덧붙였습니다.

에버코어 ISI, 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정

에버코어 ISI는 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 시장수익률 초과달성 등급을 유지했습니다.

마이크론은 견조한 실적과 주가 상승을 기록했으며, 분기 외 비트 출하량 감소에 대한 가이던스가 더 나은 가격 추세로 상쇄되었다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말했습니다.

이 회사는 공급/수요와 그에 따른 가격/마진 역학을 고려할 때 CY25에 11달러 이상의 수익을 “점점 더 달성할 수 있다”고 말합니다.

BMO capital, 메모리 사이클의 상승세를 보여주는 마이크론의 실적

BMO Capital은 1분기 마이크론 실적 발표 후 마이크론 투자의견 ‘시장수익률 초과 달성’ 등급과 목표주가 90달러를 유지했습니다.

이 실적 결과는 메모리 사이클이 상승세에 있음을 시사한다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

데이터 센터의 재고가 정상화되는 데 시간이 더 걸리는 것으로 보이지만, 특히 AI의 수요 추세와 Micron의 HBM 시장 참여는 훨씬 더 긍정적이라고 BMO는 덧붙였습니다.

마이크론의 목표 주가를 100달러에서 140달러로 상향 조정

마이크론 분기 보고서에 따른 마이크론의 새로운 회계연도 25년 비일반회계기준 주당순이익 추정치인 10.00달러를 근거로 마이크론의 목표 주가를 100달러에서 140달러로 상향 조정하고 매수 등급을 유지했습니다.

“이미 2024년까지 공급이 제한되거나 매진된 최첨단 노드와 HBM을 통해 대규모 AI 기반 메모리 업사이클의 시작을 확실히 알린” 마이크론은 “AI 역학에 의해 주도되는 MOAC 세속적 사이클” 내에서 최고의 주기적 반도체 추천 종목으로 남아 있습니다.

스티펠, 마이크론 목표주가를 76달러에서 80달러로 상향 조정

스티펠은 마이크론 목표주가를 76달러에서 80달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 보류 등급을 유지했습니다.

마이크론 1분기 실적은 회사의 사전 발표보다 약간 앞섰으며 1분기 총 마진 개선율은 실망 스러웠지만 2분기 가이던스는 그렇지 않았다고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

BofA, 마이크론 목표주가 95달러에서 100달러로 상향 조정

BofA는 마이크론 목표주가를 95달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

마이크론의 1분기 실적은 당초 가이던스를 상회했고, 2분기에 대한 가이던스를 상향 조정했으며, DRAM/NAND 가격이 모두 개선 조짐을 보이면서 매출 총이익이 손익분기점에 도달했다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 설명했습니다.

BofA는 메모리 시장이 CY24로 향하는 변곡점에 있다고 보고 있으며, 3/4분기에 마이크론이 플러스 주당순이익을 기록할 것으로 예상하고 있습니다.

키뱅크, 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정

키뱅크 애널리스트 존 빈은 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정하고 주식에 대한 비중확대 의견을 유지했습니다.

키뱅크는 마이크론이 지난 11월 28일에 발표한 긍정적인 사전 발표와 일치하는 1분기 실적을 발표했고, 2분기 가이던스도 기대치를 상회하는 수준으로 제시했다고 언급했습니다.

키뱅크는 이러한 결과에 대해 “고무적”이라고 평가했습니다.

UBS, 마이크론 목표주가를 90달러에서 95달러로 상향 조정

UBS는 마이크론 목표주가를 90달러에서 95달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

애널리스트는 리서치 노트에서 예상보다 나은 매출총이익률 지침과 CY24 가격 책정에 대한 더욱 자신감있는 어조로 인해 마이크론 주가는 계속 상승 할 것이라고 투자자들에게 말합니다.

이 회사는 마이크론이 2024 년에도 여전히 최고의 아이디어 주식 중 하나라고 말합니다.

레이몬드 제임스, 마이크론 목표주가 82달러에서 90달러로 상향 조정

레이몬드 제임스는 마이크론 목표주가를 82달러에서 90달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 시장수익률 초과달성 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 Micron의 1 분기 실적과 2 분기 전망이 개선 된 가격 추세에 힘 입어 “더 좋았다”고 말합니다.

이 회사는 최근 경기 침체의 심각성이 지속 가능한 공급 규율과 잠재적으로 더 긴 상승세로 이어질 것이라고 낙관하고 있습니다.

JP모건, 마이크론 목표주가를 90달러에서 105달러로 상향 조정

JP모건 애널리스트 Harlan Sur는 마이크론이 11월 말 분기 실적 호조와 컨센서스보다 나은 2월 말 분기 전망을 발표한 후 마이크론에 대한 목표주가를 90달러에서 105달러로 상향 조정하고 마이크론 투자의견 비중확대 의견을 유지했습니다.

이 애널리스트는 수요 동향 개선과 고객사의 과잉 재고 정상화로 인해 스마트폰, PC, IoT, 자동차, 산업용을 포함한 시장 전반에서 DRAM과 NAND 가격이 예상보다 더 많이 상승하고 있다며, 마이크론은 “내년 반기에도 계속해서 상위 추천 종목 중 하나”라고 덧붙였습니다.

모건 스탠리, 마이크론 목표주가를 71.50달러에서 74.75달러로 상향 조정

모건 스탠리는 마이크론 목표주가를 71.50달러에서 74.75달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 비중 축소 등급을 유지했습니다.

마이크론은 회사의 예상치를 약간 밑돌았지만 11월에 실현된 가격 인상이 낮았기 때문에 5월에 가격 인상이 이루어질 여지가 더 많다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

씨티, 마이크론 목표주가를 88달러에서 95달러로 상향 조정

씨티는 마이크론 목표주가를 88달러에서 95달러로 상향 조정하고, “DRAM 상승세가 진행 중”이라는 컨센서스를 “훨씬 상회하는” 가이던스를 제시한 후 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 “좋은 실적”과 “강력한 가이던스”에 이어 “시장 최고 추정치”를 유지하고 있다고 투자자들에게 말합니다.

웰스 파고, 마이크론 목표주가를 82달러에서 95달러로 상향 조정

웰스 파고는 마이크론 목표주가를 82달러에서 95달러로 상향 조정하고 분기 실적에 따라 마이크론 투자의견 비중확대 등급을 유지했습니다.

이 회사는 마이크론의 전망/가격 언급, HBM3e 신뢰도, “매우 타이트한” 최첨단 재고가 점진적으로 긍정적이라고 보고 있습니다.

도이치뱅크, 마이크론 목표주가를 85달러에서 90달러로 상향 조정

도이치뱅크는 마이크론 목표주가를 85달러에서 90달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

회계 연도 2 분기 가이던스는 예상되는 비트 출하량 감소를 상쇄하는 것보다 더 강력한 가격 역학에 주로 회사와 월가 추정치보다 더 좋았고, 도이치방크는 매출총이익률 개선에 “특히 인상적”이며 2024년 말까지 지속적인 평균 판매 가격 인상을 유도하려는 경영진의 의지에 고무되어 있다고 덧붙였습니다.

이 애널리스트는 지난해 업계의 생산능력 감축이 공급 증가를 더욱 줄이는 데 도움이 될 것이며, 이제 업계 공급업체들은 가동률과 자본 지출을 늘리는 데 있어 더욱 절제된 모습을 보이고 있어 업사이클이 더 길어질 수 있다고 말합니다.

미즈호, 마이크론 목표주가를 86달러에서 95달러로 상향 조정

미즈호는 마이크론이 11월 말 분기 실적을 업데이트된 가이던스에 따라 보고하고 2월 말 분기 실적이 예상보다 양호할 것으로 전망한 후 마이크론에 대한 목표주가를 86달러에서 95달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 보고서는 2024년으로 향하는 2024년에 더 나은 가격 책정 및 활용으로 마진 프로필이 개선될 것으로 전망했습니다.

골드만삭스, 마이크론 목표주가를 85달러에서 97달러로 상향 조정

골드만삭스 애널리스트 토시야 하리는 마이크론 목표주가를 85달러에서 97달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

마이크론은 회계연도 2분기에 SBC를 제외한 비일반회계기준 주당순이익이 (28c)로 이전 예상치 (62c)의 중간 지점에 도달할 것으로 전망했으며, 이는 DRAM 및 NAND 평균판매가격 전망의 개선이 이러한 전망을 뒷받침하고 있다고 지적했습니다.

또한 마이크론 분기 매출총이익률과 수익 전망이 7분기 만에 처음으로 시장의 기대치를 상회한 것이라고 언급했습니다.

골드만은 스마트폰과 PC의 재고 재입고, 데이터 센터 조달 패턴의 정상화, HBM 수요의 지속적인 강세가 결합되어 2024년까지 매출, 마진, 수익, 잉여현금흐름의 “급격한 개선”을 이끌 것으로 예상하고 있습니다.

바클레이즈, 마이크론 목표주가를 85달러에서 95달러로 상향 조정

바클레이즈 애널리스트 톰 오말리는 마이크론 목표주가를 85달러에서 95달러로 상향 조정하고 주식에 대한 비중 확대 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 실적 발표 후 메모에서 가격 상승에 힘입어 전망이 “다시” 개선되었지만, 2024년까지 HBM이 매진되고 첨단 노드가 제한되어 비트 성장이 제한적이라고 말했습니다.

요 며칠 여행을 다년은 관계로 12/22에서 12/26일까지 발표된 주요 주식에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봤습니다.

지난 주 회계년도 2024년 1분기 실적을 발표 한 마이크론에 대해 대부분 IB들은 이구동성으로 마이크론 목표주가를 상향 조정했습니다.

12/26, 배런스. 애플 주가 급등을 정당화하기 위해 새로운 성장이 필요하다

애플 주가는 2023년에 50% 이상 상승하고 최근 사상 최고가로 마감하는 등 역사적인 한 해를 보냈다고 이번 주 배런스의 에릭 J. 사비츠가 썼습니다.

그러나 이러한 전례 없는 랠리는 회사의 가장 실망스러운 행보 중 하나에서 비롯된 것입니다.

지난 4개 분기 동안 애플의 매출은 전년 대비 감소했습니다.

이 같은 하락세는 이번 12월 분기에도 계속될 가능성이 높다고 저자는 지적합니다.

애플이 현재의 각본을 고수하고도 매출 성장세로 돌아갈 방법을 찾을 수도 있습니다.

하지만 애플의 유산은 점진적인 기능 추가가 아닌 혁신이라고 이 매체는 덧붙입니다.

12/23, 니드햄, 아마존 주식을 2024년 톱픽으로 선정

니드햄은 아마존 주식을 2024년 FAANG 주식 중 톱픽 중 하나로 선정했습니다.

또한 아마존 목표주가를 160달러에서 175달러로 상향 조정하고, 아마존 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

니덤은 그 근거로 아마존의 생성 AI의 생산성 이점, 아마존 핵심 이커머스 사업이 “저평가되어 있다”는 믿음, CEO 앤디 재시(Andy Jassy)가 마진 확대와 잉여현금흐름 성장을 주도하는 데 더 나은 성과를 내고 있다는 견해를 꼽았습니다.

또한 아마존은 전략적으로 소비자 대면 기업에서 벗어나 물류 및 클라우드 분야의 ‘필수 불가결한’ BtoB 백본 기업으로 전환하고 있으며, 이는 수천 개의 다른 기업들에게 ‘필수 불가결한’ 존재가 되고 있다고 덧붙였습니다.

12/22, 웨드부시, 아마존 목표주가를 180달러에서 210달러로 상향 조정

웨드부시는 아마존 목표주가를 180달러에서 210달러로 상향 조정하고, 아마존 투자의견 ‘아웃퍼폼’ 등급을 유지했습니다.

아마존은 2023년에 465억 달러 광고 매출을 창출 할 예정이며, 아마존은 다년간 글로벌 디지털 광고 지출의 점유율을 계속 차지할 수있는 좋은 위치에 있다고 생각합니다.

웨드부시는 아마존 광고 플랫폼의 범위를 면밀히 살펴보고 최근 제품 발표의 방향을 평가한 결과, 아마존의 광고 기회가 아직 개발 초기 단계에 머물러 있다고 판단했습니다.

12/25, 배런스, 2024년은 BYD가 테슬라보다 더 나은 전기차 투자처라고 주장

테슬라(TSLA) 주식은 2023년에 놀라운 성과를 거두었습니다.

이번 주 배런스(Barron’s)에서 알 루트는 2024년에는 중국의 BYD(BYDDF)가 더 나은 전기자동차 투자처가 될 수 있다고 말합니다.

BYD는 플러그인 하이브리드를 포함하면 테슬라보다 더 많은 전기차를 판매하고 있습니다.

수익도 테슬라에 버금가는 수준입니다.

하지만 이 회사의 주식은 엘론 머스크의 전기차 제조업체만큼 좋은 성과를 거두지 못했다고 저자는 지적합니다.

실제로 BYD의 수익이 급증하는 동안에도 주가는 거의 움직이지 않았으며, 이는 전기차의 미래에 대한 우려가 펀더멘털을 압도했음을 보여줍니다.

12/23. 웨드부시, 테슬라 목표치 상향 조정, 2024년 시가총액 1조 달러 전망

웨드부시 애널리스트 다니엘 아이브스는 테슬라 목표 주가를 310달러에서 350달러로 상향 조정하고, 테슬라 투자의견 시장수익률 초과달성 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 2024년 테슬라의 전기 자동차 점유율 증가와 마진 안정화에 대해 점점 더 낙관적인 전망을 내놓고 있습니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 테슬라가 2024년 시가총액 1조 달러에 도달할 것이며, 이는 시장의 회의론이 커지고 있음에도 불구하고 가능한 일이라고 말합니다.

테슬라는 현재 중국에서 가격을 인상하고 있으며 이 지역에서 꾸준한 수요를 보이고 있다고 말합니다.

12/22, RBC Capital, 23년 4분기 테슬라 판매량 추정치 하향 조정

RBC Capital은 테슬라 투자의견 ‘아웃퍼폼’ 등급과 테슷라 목표주가 300달러를 유지했지만, 23년 4분기 테슬라 판매량 추정치를 47만 6천대에서 45만 6천대로 낮췄습니다.이는 “컨센서스보다 약 1% 낮은” 수치입니다.

RBC는 추정치 수정하는 주요 두 가지 방법론으로 테슬라 자동차 등록 추적 및 앱 다운로드를 인용하고 있지만, IRA 인센티브 풀 포워드로 인해 마지막 2 주 동안 여전히 “매우 중요한”추진이 있을 수 있음을 인정합니다.

12/26, GM, 포드 차량, 미국 전기차 세금 공제 혜택 상실, 로이터 통신

미국 자동차 제조업체 제너럴 모터스 (GM)는 목요일 이른 아침 “캐딜락 리릭과 쉐보레 블레이저 EV가 1월 1일부터 일시적으로 미국 전기차 세금 공제 자격을 상실한다”고 발표했다고 데이비드 셰퍼드슨이 로이터 통신을 통해 보도했습니다.

GM은 “쉐보레 볼트 EV만 소비자 전기차 세금 공제 혜택을 받을 수 있을 것”이라고 덧붙였습니다.

로이터 통신에 따르면 “포드(F) 자동차는 자사의 E-트랜짓이 1월 1일부터 마하-E와 링컨 에비에이터 그랜드 투어링 플러그인 하이브리드와 마찬가지로 3,750달러의 세금 공제를 잃게 되지만, F-150 EV 라이팅은 7,500달러, 링컨 코세어 그랜드 투어링은 3,750달러의 공제를 유지한다고 밝혔다”고 전했습니다.

12/26, UBS, 엔비디아 주가는 24년 상반기 20%-30% 조정 위험 전망

UBS는 기술적 분석을 통해 엔비디아가 메가캡 기술에 대해 약세를 보이고 있으며, 24년 상반기에 20%-30% 조정 위험이 있다고 보고 엔비디아를 매도할 것이라고 밝혔습니다.

12/21, 마이크론 실적을 읽는 월가의 시선

번스타인, 마이크론에 대한 낙관적 전망 유지, 사이클이 더 빨라지고 있다

번스타인은 마이크론 1분기 실적이 업데이트된 가이던스를 약간 상회했으며 2분기 가이던스는 전분기 대비 매출이 12% 증가해 견조한 실적을 기록했다고 언급했습니다.

전반적으로 경기 사이클이 예상보다 빠르게 회복되고 있으며 장부상 손실은 제한적일 것으로 보고 있습니다.

번스타인은 최근 랠리에도 불구하고 여전히 밸류에이션 상승 여력이 남아 있다고 말합니다. 마이크론 목표주가는 85달러, 마이크론 투자의견 ‘시장수익률 상회'(Outperform) 등급을 부여했습니다.

니드햄, 마이크론 목표주가를 85달러에서 100달러로 상향 조정

니드햄 애널리스트 N. 퀸 볼튼은 마이크론 목표주가를 85달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 사전 공급 조치로 인해 예상보다 나은 가격 상승을 달성하면서 견고한 비트와 인상을보고했다고 분석가는 말합니다.

이 회사는 이번 분기 실적에서 주요하게 봐야할 요소 중 2024 년까지 가격이 계속 상승하고 Micron의 비용 절감 효과가 예상보다 더 좋을 것으로 예상한다고 덧붙였습니다.

에버코어 ISI, 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정

에버코어 ISI는 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 시장수익률 초과달성 등급을 유지했습니다.

마이크론은 견조한 실적과 주가 상승을 기록했으며, 분기 외 비트 출하량 감소에 대한 가이던스가 더 나은 가격 추세로 상쇄되었다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말했습니다.

이 회사는 공급/수요와 그에 따른 가격/마진 역학을 고려할 때 CY25에 11달러 이상의 수익을 “점점 더 달성할 수 있다”고 말합니다.

BMO capital, 메모리 사이클의 상승세를 보여주는 마이크론의 실적

BMO Capital은 1분기 마이크론 실적 발표 후 마이크론 투자의견 ‘시장수익률 초과 달성’ 등급과 목표주가 90달러를 유지했습니다.

이 실적 결과는 메모리 사이클이 상승세에 있음을 시사한다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

데이터 센터의 재고가 정상화되는 데 시간이 더 걸리는 것으로 보이지만, 특히 AI의 수요 추세와 Micron의 HBM 시장 참여는 훨씬 더 긍정적이라고 BMO는 덧붙였습니다.

마이크론의 목표 주가를 100달러에서 140달러로 상향 조정

마이크론 분기 보고서에 따른 마이크론의 새로운 회계연도 25년 비일반회계기준 주당순이익 추정치인 10.00달러를 근거로 마이크론의 목표 주가를 100달러에서 140달러로 상향 조정하고 매수 등급을 유지했습니다.

“이미 2024년까지 공급이 제한되거나 매진된 최첨단 노드와 HBM을 통해 대규모 AI 기반 메모리 업사이클의 시작을 확실히 알린” 마이크론은 “AI 역학에 의해 주도되는 MOAC 세속적 사이클” 내에서 최고의 주기적 반도체 추천 종목으로 남아 있습니다.

스티펠, 마이크론 목표주가를 76달러에서 80달러로 상향 조정

스티펠은 마이크론 목표주가를 76달러에서 80달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 보류 등급을 유지했습니다.

마이크론 1분기 실적은 회사의 사전 발표보다 약간 앞섰으며 1분기 총 마진 개선율은 실망 스러웠지만 2분기 가이던스는 그렇지 않았다고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

BofA, 마이크론 목표주가 95달러에서 100달러로 상향 조정

BofA는 마이크론 목표주가를 95달러에서 100달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

마이크론의 1분기 실적은 당초 가이던스를 상회했고, 2분기에 대한 가이던스를 상향 조정했으며, DRAM/NAND 가격이 모두 개선 조짐을 보이면서 매출 총이익이 손익분기점에 도달했다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 설명했습니다.

BofA는 메모리 시장이 CY24로 향하는 변곡점에 있다고 보고 있으며, 3/4분기에 마이크론이 플러스 주당순이익을 기록할 것으로 예상하고 있습니다.

키뱅크, 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정

키뱅크 애널리스트 존 빈은 마이크론 목표주가를 90달러에서 100달러로 상향 조정하고 주식에 대한 비중확대 의견을 유지했습니다.

키뱅크는 마이크론이 지난 11월 28일에 발표한 긍정적인 사전 발표와 일치하는 1분기 실적을 발표했고, 2분기 가이던스도 기대치를 상회하는 수준으로 제시했다고 언급했습니다.

키뱅크는 이러한 결과에 대해 “고무적”이라고 평가했습니다.

UBS, 마이크론 목표주가를 90달러에서 95달러로 상향 조정

UBS는 마이크론 목표주가를 90달러에서 95달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

애널리스트는 리서치 노트에서 예상보다 나은 매출총이익률 지침과 CY24 가격 책정에 대한 더욱 자신감있는 어조로 인해 마이크론 주가는 계속 상승 할 것이라고 투자자들에게 말합니다.

이 회사는 마이크론이 2024 년에도 여전히 최고의 아이디어 주식 중 하나라고 말합니다.

레이몬드 제임스, 마이크론 목표주가 82달러에서 90달러로 상향 조정

레이몬드 제임스는 마이크론 목표주가를 82달러에서 90달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 시장수익률 초과달성 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 Micron의 1 분기 실적과 2 분기 전망이 개선 된 가격 추세에 힘 입어 “더 좋았다”고 말합니다.

이 회사는 최근 경기 침체의 심각성이 지속 가능한 공급 규율과 잠재적으로 더 긴 상승세로 이어질 것이라고 낙관하고 있습니다.

JP모건, 마이크론 목표주가를 90달러에서 105달러로 상향 조정

JP모건 애널리스트 Harlan Sur는 마이크론이 11월 말 분기 실적 호조와 컨센서스보다 나은 2월 말 분기 전망을 발표한 후 마이크론에 대한 목표주가를 90달러에서 105달러로 상향 조정하고 마이크론 투자의견 비중확대 의견을 유지했습니다.

이 애널리스트는 수요 동향 개선과 고객사의 과잉 재고 정상화로 인해 스마트폰, PC, IoT, 자동차, 산업용을 포함한 시장 전반에서 DRAM과 NAND 가격이 예상보다 더 많이 상승하고 있다며, 마이크론은 “내년 반기에도 계속해서 상위 추천 종목 중 하나”라고 덧붙였습니다.

모건 스탠리, 마이크론 목표주가를 71.50달러에서 74.75달러로 상향 조정

모건 스탠리는 마이크론 목표주가를 71.50달러에서 74.75달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 비중 축소 등급을 유지했습니다.

마이크론은 회사의 예상치를 약간 밑돌았지만 11월에 실현된 가격 인상이 낮았기 때문에 5월에 가격 인상이 이루어질 여지가 더 많다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

씨티, 마이크론 목표주가를 88달러에서 95달러로 상향 조정

씨티는 마이크론 목표주가를 88달러에서 95달러로 상향 조정하고, “DRAM 상승세가 진행 중”이라는 컨센서스를 “훨씬 상회하는” 가이던스를 제시한 후 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 “좋은 실적”과 “강력한 가이던스”에 이어 “시장 최고 추정치”를 유지하고 있다고 투자자들에게 말합니다.

웰스 파고, 마이크론 목표주가를 82달러에서 95달러로 상향 조정

웰스 파고는 마이크론 목표주가를 82달러에서 95달러로 상향 조정하고 분기 실적에 따라 마이크론 투자의견 비중확대 등급을 유지했습니다.

이 회사는 마이크론의 전망/가격 언급, HBM3e 신뢰도, “매우 타이트한” 최첨단 재고가 점진적으로 긍정적이라고 보고 있습니다.

도이치뱅크, 마이크론 목표주가를 85달러에서 90달러로 상향 조정

도이치뱅크는 마이크론 목표주가를 85달러에서 90달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

회계 연도 2 분기 가이던스는 예상되는 비트 출하량 감소를 상쇄하는 것보다 더 강력한 가격 역학에 주로 회사와 월가 추정치보다 더 좋았고, 도이치방크는 매출총이익률 개선에 “특히 인상적”이며 2024년 말까지 지속적인 평균 판매 가격 인상을 유도하려는 경영진의 의지에 고무되어 있다고 덧붙였습니다.

이 애널리스트는 지난해 업계의 생산능력 감축이 공급 증가를 더욱 줄이는 데 도움이 될 것이며, 이제 업계 공급업체들은 가동률과 자본 지출을 늘리는 데 있어 더욱 절제된 모습을 보이고 있어 업사이클이 더 길어질 수 있다고 말합니다.

미즈호, 마이크론 목표주가를 86달러에서 95달러로 상향 조정

미즈호는 마이크론이 11월 말 분기 실적을 업데이트된 가이던스에 따라 보고하고 2월 말 분기 실적이 예상보다 양호할 것으로 전망한 후 마이크론에 대한 목표주가를 86달러에서 95달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 보고서는 2024년으로 향하는 2024년에 더 나은 가격 책정 및 활용으로 마진 프로필이 개선될 것으로 전망했습니다.

골드만삭스, 마이크론 목표주가를 85달러에서 97달러로 상향 조정

골드만삭스 애널리스트 토시야 하리는 마이크론 목표주가를 85달러에서 97달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

마이크론은 회계연도 2분기에 SBC를 제외한 비일반회계기준 주당순이익이 (28c)로 이전 예상치 (62c)의 중간 지점에 도달할 것으로 전망했으며, 이는 DRAM 및 NAND 평균판매가격 전망의 개선이 이러한 전망을 뒷받침하고 있다고 지적했습니다.

또한 마이크론 분기 매출총이익률과 수익 전망이 7분기 만에 처음으로 시장의 기대치를 상회한 것이라고 언급했습니다.

골드만은 스마트폰과 PC의 재고 재입고, 데이터 센터 조달 패턴의 정상화, HBM 수요의 지속적인 강세가 결합되어 2024년까지 매출, 마진, 수익, 잉여현금흐름의 “급격한 개선”을 이끌 것으로 예상하고 있습니다.

바클레이즈, 마이크론 목표주가를 85달러에서 95달러로 상향 조정

바클레이즈 애널리스트 톰 오말리는 마이크론 목표주가를 85달러에서 95달러로 상향 조정하고 주식에 대한 비중 확대 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 실적 발표 후 메모에서 가격 상승에 힘입어 전망이 “다시” 개선되었지만, 2024년까지 HBM이 매진되고 첨단 노드가 제한되어 비트 성장이 제한적이라고 말했습니다.

12/21, 로젠블렛, 크라우드스트라이크의 목표 주가를 245달러에서 315달러로 상향 조정

로젠블랫은 크라우드스트라이크의 투자자 관계 책임자인 마리아 라일리 및 팀과 대화를 나눈 후 회사의 목표 주가를 245달러에서 315달러로 상향 조정하고 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 이 세션과 최근의 CIO 미팅을 통해 회사가 기대 이상의 성과를 낼 수 있다는 확신을 갖게 되었다고 투자자들에게 말했습니다.

12월 21일, 근래 발행된 주요 주식의 월가의 투자의견 및 목표주가를 비롯한 주가 전망 보고서를 요약해 봤습니다.

특이한 내용은 없지만 웨드부시에서 2024년 말 애플 시가총액이 4조 달러를 넘을 것이라는 주장이 흥미로워 보입니다.

12/21, 웨드부시, 2024년 말 애플 시가총액은 최초로 4조 달러를 달성할 것으로 전망

웨드부시 애널리스트 다니엘 아이브스는 애플이 내년에 쿠퍼티노(애플 본사)의 성장 및 수익화 속도를 고려할 때 2024년 말 최초로 시가총액 4조 달러를 달성할 것으로 예상합니다.

웨드부시는 중국 정부의 아이폰 섀도우 금지 조치에 대한 우려가 여전하지만, 현재로서는 이 문제가 매우 통제 가능하며 최근 확인 결과 이 주요 지역에서 쿠퍼티노에 대한 수요를 감소시키지 않았다고 지적합니다.

이 회사는 이 주식에 대해 ‘시장수익률 초과 달성’ 등급과 목표주가 250달러를 유지합니다.

12/21, 시티, 아마존 목표주가를 177달러에서 210달러로 상향 조정

씨티 애널리스트 로널드 조시는 아마존 목표 주가를 177달러에서 210달러로 상향 조정하고, 아마존 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

2024년 인터넷 전망 노트에서 2023년에 북미 인터넷 업체들이 여러 가지 확장을 통해 대체로 좋은 실적을 냈지만, 2024년에는 펀더멘털이 “2023년보다 더 나은 위치에 있을 것”으로 보고 있으며, 2024년 실적에 대한 강력한 설정이 이루어질 것으로 보고 있다고 말합니다.

대부분의 기업이 비용 절감과 최적화를 통해 인터넷 부문이 1년 전보다 더 강해졌다고 믿는 이 회사는 2023년 하반기에도 광범위한 인터넷 부문, 특히 온라인 광고, 이커머스, 마켓플레이스, 온라인 여행 하위 부문에서 모멘텀이 지속될 수 있다고 말합니다.

씨티는 2024년 대형주 그룹에서 가장 추천하는 종목은 메타(META), 아마존, 우버(UBER)입니다.

12/21, 노스코스트, 코스트코 투자의견을 매수에서 중립으로 하향 조정

노스코스트는 코스트코 목표주가 620달러, 투자의견을 매수에서 중립으로 하향 조정했습니다.

이 회사는 현재 주가가 코스트코의 “강력하고 충성도 높은 회원 기반”과 다음 회비 인상을 “적절히 반영”하고 있다고 생각하며 “전적으로 밸류에이션에 근거하여” 주가를 하향 조정했습니다.

12/21, 마이크론 실적 요약

• 주당순이익 : 95c, 월가 컨센서스 97c
• 매출총이익률 : 0.8%, 작년 22.9%에서 크게 하락

마이크론 다음분기 전망

• 2분기 EPS 35c ~ 21c, 월가 컨센서스 62c
• 2분기 매출총이익률 11.5%~14.5% 전망
• FY24 자본 지출 75억~80억 달러 전망

12/21, 노스랜드, 인텔 목표주가를 56달러에서 68달러로 상향 조정

노스랜드는 인텔 목표주가를 56달러에서 68달러로 상향 조정하고 인텔 투자의견 ‘시장수익률 초과달성’ 등급을 유지했습니다.

이 회사는 인텔이 저평가되어 있다고 믿고 있으며, 성장하지는 않더라도 CY25에 프로세스 기술 리더십을 되찾고 PC 및 서버 시장 점유율을 안정화 할 것이라고 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

이 회사는 인텔이 궁극적으로 5개 회사로 분할되어 주주 가치를 실현할 것으로 보고 있습니다.

12/21, 웰스파고, 크라우드스트라이크와 지스케일러를 2024년 탑픽 선정

웰스 파고는 투자자들에게 매출 성장, 수익성, 잉여 현금 흐름의 삼박자를 유지할 수 있고 지출 우선순위가 가장 높은 벤더에 집중할 것을 권장합니다.

따라서 2024 년의 상위 추천 업체는 Crowdstrike 및 Zscaler입니다.

웰스는 크라우드스트라이크의 목표 주가를 250달러에서 315달러로, 지스케일러의 목표 주가를 225달러에서 275달러로 각각 상향 조정했습니다.

이 회사는 두 주식 모두 투자의견 아웃퍼폼 등급을 부여했습니다.

웰스파고, 다큐사인의 뚜렷한 성장 부진을 이유로 비중축소 종목으로 하향 조정

웰스파고는 다큐사인의 투자의견을 ‘비중확대’에서 ‘비중축소’로 하향 조정했습니다.

이 회사는 “일부 팬데믹 ‘승자’들에게 인내심을 발휘했다”면서도 지난 1년 동안 많은 기업이 여전히 안정적인 기반을 찾기 위해 고군분투하고 있다는 것이 분명해졌다고 말합니다.

웰스는 향후 명확한 성장/수익 전략이 부재한 상황에서 2024년에 이러한 문제를 해결하기 위한 행동주의/M&A에 대한 관심이 증가할 것으로 예상하지만, 모든 경우에 실질적인 해결책을 기대하지는 않고 있습니다.