허리케인이 오고 있다는 JP모건 미국 경제 전망은 맞는 것일까? 차트로 확인해 보자

이번주는 유명 금융인들이 나서서 미국 경제가 위험하다는 미국 경제 전망으로 경고하고 나섰습니다. 수요일에는 JP모건 CEO 다이먼이 미국 경제에 잠제적인 허리케인이 오고 있다며 이에 대비해야한다고 주장해 파란을 일으켰고, 목요일에는 골드마삭스 사장도 이러한 경고 대열에 동참했습니다.

이러 금요일에는 금융인은 아니지만 일론머스크가 10% 감원하겟다고 밝히면서 파장이 일고, 이의 악영향으로 금요일 미국 증시는 폭락세를 면치 못했습니다.

이러한 우려에 대해 소비자 버즈를 기반으로 경제 및 주식에 대한 인사이트를 제공해온 LikeFolio의 CEO Andy Swan이 경제 고나련 소비자 버즈를 분석해 다이먼의 주장이 맞는지 검증해 보았습니다.

Andy Swan의 이메일 내용을 발번역해서 공유드립니다.

Is JPMorgan CEO Dimon Right?

인플레이션이 여전히 문제를 야기하고 있는 가운데, 우리는 최근 지난 몇 주 동안 우려스러운 추세가 상승하는 것을 발견했습니다.

가스 가격 상승, 인플레이션 압력, 공급망 병목 현상이 소비자들을 강타하고 있습니다.

앞서 지적했듯이, 가스 가격 우려에 대한 언급은 계속 증가하고 있으며, 현재 QoQ +231%와 YoY +575%라는 엄청난 속도로 증가하고 있습니다.

하지만 더 중요한 문제가 있습니다.

신용 연체 언급이 증가하고 있다

주택 대출, 자동차 대출, 신용카드 청구서, 공공요금, 임대료 등 주요 신용 영역에서 지불이 지연되거나 못했다는 소비자 언급이 증가하고 있습니다.

현재, 이러한 언급은 QoQ +33%, YoY +138%로 크게 늘어나는 추세입니다.

하지만 더 걱정되는 것은 그들이 힘을 얻고 있다는 것입니다. 2021년 초부터 지속적으로 상승하고 있고, 이제는 팬데믹과 관련된 급증 이후 최고점에 도달했습니다.

이번 주 JP모건의 CEO인 제이미 다이먼은 잠재적인 경제적 “허리케인”에 대해 경고했지만, 미국 소비자들은 여전히 약 6개월에서 9개월 정도의 소비력을 가지고 있다고 덧붙였습니다.

Dimon이 옳을 수 있다는 최신 동향과 함께 다음 달 동안 지켜볼 내용은 다음과 같습니다.

Maxing Out Credit Cards

신용 카드 한도를 초과했거나 결제를 할 수 없음을 나타내는 소비자는 현재 경제 상황에서 주의해야 할 중요한 지표 추세입니다.

이는 이미 사상 최고치인 +67% YoY를 능가하는 궤도에 올랐습니다.

여기서 주목해야 할 흥미로운 점은 이 추세가 팬데믹이 강타하기 전까지 상승하고 있었고, 이제 다시 상승하고 있다는 것입니다.

nber.org에 따르면, 30%의 사람들이 팬데믹 기간 동안 빚을 갚기 위해 경기부양 수표를 사용했지만, 지금은 새로운 경기부양책이 보이지 않습니다.

여력을 늘리기 위해 추가 카드 발급 고려하는 소비자 증가, New Credit Cards

새로운 신용카드에 대한 언급은 상승하는 또 다른 지표이며, 현재 9%의 YoY를 기록하고 있습니다.

소비자들은 물가 상승을 따라잡기 위해 새로운 신용카드를 등록하고 있습니다. 한편, 소비자 신용카드 부채는 증가하고 있습니다.

가격 인상으로 가격 할인이나 이벤트에 관심 증가. Bargain Hunters

딜 디스커버리(Deal Discovery) 또는 쇼핑 중 할인/할인 항목을 적극적으로 검색하는 것도 우리가 주시하고 있는 또 다른 트렌드입니다.

또한 QoQ +17%, YoY +50%로 역대 최고치를 기록했습니다. 또한 검소함 언급은 +15% YoY의 추세입니다.

만약 다이먼(Dimon)이 맞다면, 향후 몇 달 동안 구매력이 감소한다면, 이러한 상승세는 계속될 것입니다.

물론, 우리는 놀라운 회복의 가능성을 배제할 수는 없지만, 우리의 분석가 중 한 명이 말했듯이, “언젠가는 그들이 대가를 치러야 할 것”인 것처럼 보입니다.

참고

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