11월 16일 기준 지난 주말에 발표된 주요 종목에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 모아봤습니다.

10/16, 배런스, 애플은 독자 칩을 원한다고 보도

차기 아이폰에는 메이드 인 아메리카 스탬프가 찍히지 않지만 2025년 케이스를 열면 애리조나 사막의 실리콘에 새겨진 반도체 칩을 볼 수 있다고 이번 주 배런스가 보도했습니다.

밖은 뜨겁겠지만, 애플 칩을 생산하기 위해 준비 중인 피닉스 ‘팹’은 시원하고 깨끗하며 최첨단일 것입니다.

TSMC는 연간 60만개의 웨이퍼 생산을 목표로 이 프로젝트에 400억 달러를 투자하고 있습니다.

애플 CEO 팀 쿡은 지난해 ‘툴 인’ 행사에서 애플이 이 팹의 최대 고객이 된 것을 “자랑스럽게 생각한다”고 말했다고 배런스는 전했습니다.

애플은 지정학적 긴장이 고조되고 혼란에 대한 두려움 속에서 공급을 강화하려는 많은 기업들 사이에서 칩 보안을 찾고 있다고 이 보도는 덧붙였습니다.

10/16, TD 코웬, 알파벳 목표주가를 $150에서 $160으로 인상

• 구글 검색은 주자릿수 성장 예상
• 3분기 3분기 구글 검색 지출 성장이 가속화

TD Cowen은 알파벳 목표주가를 $150에서 $160으로 올렸고, 알파벳 투자의견 초과 성과 등급을 유지합니다.

3분기 아파벳 실적을 미리 살펴본 결과, 전년 동기 대비 검색 경쟁이 완화되면서 두 자릿수 검색 성장률로 돌아설 것으로 예상했습니다.

10월 3일에 진행된 3분기 디지털 광고 전문가 점검 통화에서는 가격 책정 개선에 힘입어 3분기 검색 지출 성장이 가속화되었음을 시사했습니다.

블름버그, 알파벳 딥마인드, 2022년 직원 비용 39% 삭감

구글 인공지능 연구 기업인 알파벳의 딥마인드 테크놀로지스가 모회사의 주가 하락에 직면하면서 지난해 직원 관련 비용을 39% 삭감했다고 블룸버그의 토마스 실이 보도했습니다.

직원 관련 비용은 전년도 9억 6,900만 파운드에서 2022년 5억 9,500만 파운드로 감소했습니다.

10/16, BofA, 4분기 아마존의 빅딜데이 GMV 91억 달러 추정

BofA는 아마존이 10월 10~11일 빅딜데이를 개최한 후 “통상적이고 제한된 언론 발표”를 통해 프라임 회원들이 “수억 개”의 품목에서 10억 달러 이상을 절약했으며 “수백만 개”가 이미 미국 고객에게 배송되었다고 발표했다고 지적했습니다.

올해 737단어의 보도 자료는 2022년의 563단어 보도 자료보다 길었지만 “배송 속도에 훨씬 더 중점을 두었다”고 애널리스트는 투자자들에게 말합니다.

전년 대비 43%의 빅딜 일수 성장률로 총 GMV가 91억 달러로 지난 10월의 추정치인 66억 달러에 비해 크게 증가해 빅딜 타사 단위 성장 지표가 “긍정적으로 보인다”고 주장하며 4분기의 “견조한 출발”을 시사합니다.

BofA는 아마존 투자의견 매수 등급과 아마존 목표주가 174달러를 유지합니다.

10/16, 로이터, 페라리, 암호화폐로 자동차 대금 결제 가능

페라리가 미국에서 고급 스포츠카에 대한 암호화폐 결제를 받기 시작했으며, 부유한 고객들의 요청에 따라 이 제도를 유럽으로 확대할 것이라고 로이터 통신이 보도했습니다.

대부분 우량 기업들은 비트코인과 기타 토큰의 변동성으로 인해 상거래에 실용적이지 않다는 이유로 암호화폐를 멀리하고 있습니다.

또한, 고르지 못한 규제와 높은 에너지 사용량도 암호화폐가 결제 수단으로 확산되는 것을 막았습니다.

여기에는 2021년에 가장 큰 암호화폐인 비트코인으로 결제를 받기 시작한 전기 자동차 제조업체 테슬라(TSLA)가 포함되며, 엘론 머스크 CEO는 환경 문제로 인해 이를 중단했다고 저자는 말합니다.

10/16, 로이터, 미국 정부는 더 정교화된 AI 칩 수출에 대한 규제책 발표 예정이라고 보도

미국은 미국 칩 제조업체가 정부 규제를 우회하는 제품을 중국에 판매하는 것을 막기위한 조치를 취할 것이라고 미국 관리가 말했다고 로이터가 보도햇습니다.

새로운 규칙은 지난 10월에 발표 된 고급 칩 및 칩 제조 장비의 중국으로의 선적에 대한 미국의 전면적 인 제한에 추가 될 것이라고 저자는 말합니다.

이 문제에 익숙한 다른 사람들은 이러한 시간표가 종종 미끄러지기는 하지만 이번 주에 업데이트 될 것으로 예상한다고 말했습니다.

작년에 세계에서 가장 가치 있는 칩 제조업체인 엔비디아는 중국 정부의 규제로 인해 챗봇 및 기타 AI 시스템 개발의 업계 표준이 된 최첨단 AI 칩 두 개를 중국 고객에게 배송하지 못했습니다.

10/16, 에버코어 ISI, 넷플릭스의 3분기 실적에 대해 혼합된 전망

• 넷플릭스 영업 마진 기대치가 재설정되었음
• 넷플릭스 추가 수익에 대한 월가 기대치 580만 달러보다 높은 600~700만 달러 추가 수익 예상
• 헐리우드 배우 파업이 예상보다 길어질 것으로
  • 콘텐츠 공개 일정이 지연될 것이며
  • 총 시청 시간은 두자릿수 감소 불가피 함

에버코어 ISI는 넷플릭스 분기 실적 발표를 앞두고 발표한 리서치 노트에서 3분기 넷플릭스 실적에 대해 혼합된 전망을 내놓았다고 밝혔습니다.

긍정적인 측면은 9월 초 투자자 컨퍼런스에서 경영진의 논평 이후 중기 영업 마진 기대치가 재설정되었다는 점이라고 에버코어는 말합니다.

또한, 에버코어는 월가의 3분기 순 추가 수익 추정치인 580만 달러보다 상승 여력이 더 크다고 보고 있으며, 일반적인 계절적 요인, 유료 공유의 ‘취소 분노’ 완화, 유료 공유가 총 추가 수익에 더 큰 왜곡을 가져온다는 설문조사 결과를 감안할 때 600만~700만 달러의 구매 측면 ‘보기’가 합리적이라고 보고 있습니다.

부정적인 측면으로는 배우들의 파업이 훨씬 더 장기화될 것으로 보이는 상황에서 프로그램들이 밀려날 경우 4분기/1분기 콘텐츠 슬레이트의 불확실성이 높아지고, 총 시청 시간이 10월까지 전년 대비 두 자릿수 감소세를 유지할 것이라고 에버코어는 덧붙였습니다.

에버코어는 넷플릭스 주식에 대해 ‘시장수익률 초과달성’ 등급을 부여하고 목표 주가를 500달러로 제시했다.

울프 리서치, 넷플릭스 투자의견 시장 성과 상회(Outperform)에서 시장 성과(peer perform)로 다운그레이드

울프 리서치는 목표 가격 제시없이 넷플릭스 투자의견을 시장 성과 상회(Outperform)에서 시장 성과(peer perform)로 다운그레이드했습니다.

이 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 회사의 2024년 사용자 당 평균 수익 기대치는 가득 차 있지만 오늘의 유료 공유 순 추가는 내일의 총 추가 부족으로 이어질 것이라고 분석가는 말합니다.

이 회사는 넷플릭스의 밸류에이션이 “합리적”이지만 성장률 하락을 견디지 못할 것이라고 말합니다.

10/16, 미즈호, 메타 플랫폼의 위험/보상을 수익에 반영하는 것을 좋아합니다

• 메타 광고 수익 성장은 컨센서스보다 높다고 주장
• 메타 운영 효율화로 운영 레버리지 기대
• 2024년 메타 성장률 13% 컨센서스는 매우 보수적이라고 평가
• 2024년 영업이익 가이던스가 205를 넘을 가능성은 낮다고 판단

미즈호는 메타 플랫폼의 수익에 대해 긍정적으로 평가하며, 대행사의 확인 결과 회사의 광고 수익 성장이 컨센서스보다 앞서고 있다고 말했습니다.

또한 메타의 효율성 향상에 따른 추가적인 운영 레버리지도 기대하고 있습니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 20% 이상의 매출 성장률이 예상되는 2024 회계연도 컨센서스 성장률 13%는 가격 개선으로 인한 긍정적인 선행 지표를 고려할 때 보수적인 수치라고 말합니다.

미즈호는 투자자들이 메타의 2024년 영업이익 가이던스가 전년 대비 20% 성장으로 상향 조정될 수 있다고 우려하고 있지만, 메타버스의 제품 로드맵이 협소하고 인력이 의미 있게 가속화될 가능성이 낮다는 점을 고려할 때 그 가능성은 낮다고 판단합니다.

이 회사는 메타 주식의 위험/보상이 현실화하는 것을 좋아하며 메타 목표주가 $400와 메타 투자의견 매수 등급을 유지합니다.

10/16, BofA, 제품 파이프라인 업데이트 이후 엔비디아를 추천주로 재선정

• 새로운 엔비디아 데이터 센터 로드맵 공개는 제품 출시 가속화, 제품 폭을 넓히고 있다
  • AMD나 인텔 같은 업체가 쫒아오기 어려게 만들고
  • 클라우드 업체가 자체 경쟁력을 증명하기 어렵게 만든다

BofA는 엔비디아 제품 파이프라인 업데이트 이후 목표주가 650달러와 매수 등급을 부여하며 엔비디아(NVDA)를 추천주로 재선정했습니다.

이 업데이트는 2023/24/25년 달력에서 GPU 가속기 및 전환 제품 출시의 가속화 속도, x86 및 ARM 기반 CPU 지원, genAI 교육 및 추론 처리, 클라우드 및 엔터프라이즈 애플리케이션 지원을 보여준다고 애널리스트는 투자자들에게 말합니다.

엔비디아의 게임 전략과 유사하게, 이 회사는 새로운 엔비디아 데이터 센터 로드맵 공개는 제품 출시 가속화로 제품 폭을 넓혀 AMD 및 인텔과 같은 “판매자 경쟁자가 따라 잡기 어렵게 만들거나 내부 클라우드 업체들이 자신들의 경쟁력을 증명하기 계속 어려울 수 있습니다.”라고 분석가는 덧붙였습니다.

10/16, 블름버그. 인텔 파우드리는 아직 주력 고객을 기다리고 있다고 보도

인텔 CEO 팻 겔싱어(Pat Gelsinger)가 칩 업계 역사상 최대 규모의 공장 건설에 착수했지만, 현재 유료 고객이 충분하지 않다고 블룸버그의 이안 킹과 질리안 도이치(Jillian Deutsch)가 보도했습니다.

겔싱어의 턴어라운드 계획은 다른 회사를 위해 칩을 만드는 위탁 제조업체인 파운드리가 되는 것에 달려 있으며, 단 하나의 대형 업체라도 투자자들이 인텔 주식 입찰을 정당화하는 데 도움이 될 것입니다.

인텔이 몇 가지 중요한 초기 조치를 취했지만, 투자자와 분석가들은 여전히 주력 고객을 기다리고 있습니다.

10/16, 램리서치, 컨센서스를 상회하는 WFE 추정치에 따라 니덤의 투자의견을 ‘매수’로 상향 조정

니덤은 램리서치가 올해와 향후 2년간의 웨이퍼 팹 장비(WFE) 추정치를 발표한 후 목표주가를 800달러로 제시하며 투자의견을 ‘보유’에서 ‘매수’로 상향 조정했습니다.

램리서치는 2023년, 2024년, 2025년에 각각 900억 달러, 900억 달러, 1,000억 달러의 WFE 매출을 예상하며, 2023년 WFE에 대한 컨센서스를 상회하는 전망은 올해 ASML과 중국 세미캡의 “탁월한 강점”을 설명한다고 언급했습니다.

이 회사는 2024년과 2025년 WFE 추정치도 각 연도에 대한 거리 추정치보다 높다고 분석가는 투자자들에게 말합니다.

10/16, 니덤, 컨센서스를 상회하는 WFE 추정치에 따라 Applied Materials 투자의견을 Buy로 업그레이드

• 웨이퍼 팹 장비(WFE) 추정치를 발표
  • 2023년 900억 달러
  • 2024년 900억 달러
  • 2025년 1,000억 달러
• 2023년 추정치는 기존 컨센서스를 크게 상회
  • 2024년/2025년 추정치도 컨센서스를 뛰어 넘음

Needham은 2023년 및 향후 2년 동안의 웨이퍼 팹 장비(WFE) 추정치를 발표 한 후 목표 가격 180 달러와 함께 Applied Materials 투자의견을 보류에서 구매로 업그레이드했습니다.

이 회사는 2023년, 2024년, 2025년에 각각 900억 달러, 900억 달러, 1,000억 달러의 WFE 매출을 예상하며, 2023년 WFE에 대한 컨센서스를 상회하는 전망은 올해 ASML과 중국 세미캡의 “탁월한 강점”을 설명하는 것이라고 언급했습니다.

이 회사는 2024년과 2025년 WFE 추정치도 각 연도에 대한 거리 추정치보다 높다고 분석가는 투자자들에게 말합니다.

10/16, 바클레이즈, 제너럴 모터스 목표주가 46달러에서 42달러로 하향 조정

바클레이즈는 제너럴 모터스 목표주가를 46달러에서 42달러로 낮추고, 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

투자 심리가 약화 된 가운데 자동차 및 모빌리티 분야의 3분기 인쇄물은 “뉴스 매수 분기가 될 수 있습니다.”라고 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 말합니다.

이 회사는 UAW 파업이 “정점을 지났다”고 믿고 있으며 자동차 거래 회복의 기회가 존재한다고 생각합니다.

특히, 경기 순환이 회복되는 가운데 특히 공급업체의 주가가 상승할 수 있는 몇 가지 데이터 포인트가 있다고 보고 있습니다.

10/16, BofA, 스노우플레이크 투자의견을 중립으로 개시

BofA는 스노우플레이크 투자의견 중립 등급과 스노우플레이크 목표주가 195달러로 커버리지를 개시했습니다.

BofA는 Snowflake가 132B 달러 규모의 데이터 관리 시장에서 더 많은 점유율을 확보 할 수있는 좋은 위치에 있다고 생각하지만 Snowflake의 종량제 및 소비 가격 모델은 회사의 핵심 데이터웨어 하우스 비즈니스의 성장에 여전히 부담을주는 역풍에 직면하고 있다고 분석가는 연구 노트에서 투자자들에게 말합니다.

스노우플레이크의 고유한 가격 구조는 주요 경쟁 우위를 제공하지만 여전히 어려운 IT 지출 환경에 더 많이 노출되어 있으며, 단기적인 상승 여력은 대부분 주가에 반영되어 있다고 덧붙였습니다.

그동안 너무 IT 기업 중심으로 월가 IB들의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 소개해 왔는데요. 이제는 스타벅스 나 펩시 그리고 코카콜라와 같은 소비재로 눈을 돌려 여기서는 펩시 투자의견 및 펩시 주가 전망을 추가해 보려고 합니다.

10/12, 모건 스탠리, 펩시코 목표주가를 210달러에서 190달러로 하향 조정

모건 스탠리는 펩시코 목표주가를 210달러에서 190달러로 하향 조정하고, 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

3분기 실적은 “예상대로 나왔다”면서도 “2024년에 대한 알고리즘 가이드의 놀라운 초기 고점”을 포함했으며, 펩시가 경쟁사보다 더 높은 유기적 매출 성장률(OSG)을 달성할 것이라는 점을 확인하면서도 단기적으로 회사의 기준을 높였습니다.

이 애널리스트는 투자자들에게 “OSG의 상승 여력이 보이지 않는” 수준에서 기준을 설정했다고 말합니다.

웰스 파고, 펩시코 목표주가를 170달러에서 172달러로 상향 조정

웰스 파고는 펩시코 목표주가를 170달러에서 172달러로 상향 조정하고, 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

이 회사는 2024년 매출 가이드가 여전히 정상화되고있는 현재 눈에 띄는 성장세를 보이고 있다고 지적합니다.

웰스는 또한 3분기 실적 발표에서 부진한 판매량 추세를 전환하겠다는 실질적인 약속이 없었기 때문에 주가가 최근의 여러 차례 하락세를 흔들지 않을 것이라고 지적했습니다.

Argus, PepsiCo 목표주가를 212달러에서 186달러로 하향 조정

Argus는 3분기 실적 발표 후 PepsiCo의 목표주가를 $212에서 $186로 낮추었지만, 투자은견 매수 등급은 유지했습니다.

이 회사는 많은 소비자 필수품에 대한 수요가 약화되는 가운데 견고한 성장을 계속하고 있으며 레스토랑, 극장 및 경기장의 주문이 줄어들었음에도 불구하고 펩시코의 비용 절감은 계속해서 수익에 도움이 될 것으로 예상된다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

투자자들은 배당금을 인상하고 강력한 성장을 제공하는 회사의 능력을 고려할 때 계속해서 주식을 선호 할 것이라고 회사는 덧붙였습니다.

그동안 너ㅗ무 IT 기업 중심으로 월가 IB들의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 소개해 왔는데요. 이제는 스타벅스 투자의견 및 스타벅스 주가 전망을 추가해 보려고 합니다.

11/7, RBC Capital, 스타벅스 목표주가 99달러에서 111달러로 상향 조정

RBC Capital은 스타벅스 목표주가를 99달러에서 111달러로 상향 조정하고 스타벅스 투자의견 섹터 성과 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 회사의 “인상적인” 마진으로 4분기 실적이 호조를 보임에 따라 FY24 주당순이익 전망치를 18센트 상향한 4.14달러로, FY25 전망치를 18센트 상향한 4.76달러로 조정했다고 밝혔습니다.

매크로는 여전히 위험하지만 새로운 진행중인 보상 목표는 “더 합리적인”것으로 간주된다고 회사는 덧붙였습니다.

바클레이즈, 스타벅스 목표주가 116달러에서 123달러로 상향 조정

바클레이즈는 경영진과의 미팅 후 스타벅스의 목표주가를 116달러에서 123달러로 상향 조정하고, 스타벅스 투자의견 비중확대 등급을 유지했습니다.

회사 경영진의 전반적인 분위기는 낙관적이었으며 2024 회계 연도에 모멘텀이 시작되었습니다.

10/27, 웨드부시, 스타벅스 목표주가를 105달러에서 100달러로 하향 조정

Wedbush는 스타벅스 목표주가를 105달러에서 100달러로 낮추고, 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

이 분석가의 회계연도 4분기 확인에 따르면 미국 동일 매장 판매 성장률이 컨센서스를 상회하는 추세를 보이고 있습니다.

또한 스타벅스 해외 성장세가 지속될 것으로 예상하고 있으며 컨센서스 추정치보다 상승 여력이 있다고 보고 있습니다.

BofA, 스타벅스 목표주가를 150달러에서 121달러로 하향 조정

BofA 애널리스트 사라 세나토레는 스타벅스의 목표주가를 150달러에서 121달러로 하향 조정하고, 스타벅스 투자의견 매수 등급은 유지했습니다.

3분기 스타벅스 실적 공개를 앞두고 레스토랑 그룹 간의 업데이트 된 상대적 가치 평가를 반영하기 위해 추정치를 미세 조정하고 가격 목표를 조정하고 있습니다.

애널리스트는 이 회사의 프리뷰에서 레스토랑 주식이 전반적으로 압박을 받고 있지만, 최근 상장 기업 대열에 새로 추가 된 기업에 대한 정서가 가장 급격하게 변화한 것으로 보인다고 말합니다.

스티펠, 스타벅스 목표주가 110달러에서 100달러로 하향 조정

스티펠 애널리스트 크리스 오컬은 스타벅스 목표주가를 110달러에서 100달러로 낮추고, 투자의견 보류 등급을 유지했습니다.

분석가는 최근 업계 판매 데이터 둔화, 금리 상승, 수요에 영향을 미치는 체중 감량 약물에 대한 우려 등 레스토랑 주식에 영향을 미치는 “복합적인 요인”이 있다고 투자자들에게 말합니다.

대부분의 기업에서 3분기 실적이 예상치와 대체로 일치할 것으로 예상하고 있지만, 스티펠은 미국 레스토랑 그룹 프리뷰에서 4분기 및 2024년 초 예상치를 몇 가지 조정했다고 애널리스트는 언급했습니다.

Barclays, 스타벅스 목표주가를 $123에서 $ 116로 하향

Barclays는 스타벅스 목표주가를 $123에서 $ 1116로 낮추고 투자의견 비중 확대 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 레스토랑 그룹의 3분기 실적을 미리 살펴 보았는데, 트래픽 감소와 가격 하락으로 인해 3 분기 실적이 전분기 대비 둔화되었다고 말했습니다.

애널리스트는 리서치 노트에서 이러한 “탑 라인 꼬임”이 2023년 대부분 동안의 강세에 이어 최근 주가 약세를 주도했다고 분석가는 투자자들에게 말합니다.

그러나 회사는 원자재 및 인건비 인플레이션이 계속 완화되어 보상 둔화가 완화되어 대부분 월가 수익 추정치를 달성 할 수 있다고 지적합니다.

10/12, 씨티, 스타벅스 목표주가를 낮추고 중국 스핀이 가치를 창출하지 못할 것이라고 말했습니다.

씨티는 스타벅스 목표주가를 104달러에서 100달러로 낮추고, 스타벅스 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 중국 사업 분사가 중요한 가치 창출로 이어지지 않을 것으로 보고 있습니다.

이 회사는 중국이 스타벅스 EBIT의 6%에 불과하다고 추정합니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 사업의 작은 부분으로 바늘을 움직이기는 어렵다고 말합니다.

Citi는 현재 상태로는 독립형 중국 사업이 자체적으로 자금을 조달할 수 없다고 생각하며, “이는 사업 자본화 방식에 영향을 미쳐 밸류에이션에 영향을 미칠 것”이라고 설명합니다.

여러 요소를 종합적으로 분석한 결과 스타벅스의 현재 가치는 상당히 높은 것으로 나타났습니다.

11월 12일 현재 어제 및 오늘까지 발표된 주요 주식에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봣습니다.

10/12, BofA, Apple iPhone 15 가용성(availability), 지금까지 대체로 예상과 일치

BofA는 자사의 분석에 따르면 iPhone 15 가용성이 “지금까지 대체로 예상과 일치한다”고 말하면서 고급형 15 Pro 및 Pro Max 가용성 데이터는 9월 22일부터 10월 9일까지 “빠른 감소”를 보였다고 언급했습니다.

한편, 저가형 모델인 아이폰 15/플러스는 미국과 중국에서 거의 80%의 가용성을 보이고 있다고 애널리스트는 투자자들에게 말합니다.

뱅크오브아메리카는 신제품 출시의 긍정적 효과가 소비자 수요 약세 추세로 인해 상쇄될 것으로 보고 애플 주식 투자의견 중립 등급과 애플 목표주가 208달러를 유지했습니다.

10/12, 마이크로소프트, IRS가 289억 달러의 추가 세금과 벌금, 이자를 요구한다고 밝힘

Microsoft는 10월 11일 규제 신고를 통해 2004년부터 2013년까지의 과세 연도에 대한 국세청의 조정 제안 통지서(NOPA)를 받았다고 발표했습니다.

NOPA는 9월 26일에 접수되었다고 회사 측은 밝혔습니다.

NOPA의 주요 쟁점은 회사 간 이전 가격과 관련된 것입니다. NOPA에서 국세청은 289억 달러의 추가 세금과 과태료 및 이자를 요구하고 있습니다.

“2023년 9월 30일 현재, 저희는 소득세 우발 상황에 대한 충당금이 적절하다고 생각합니다. 우리는 제안된 조정안에 동의하지 않으며 국세청의 행정심판국을 통해 적극적으로 이의를 제기하고 필요한 경우 사법 절차에 따라 이의를 제기할 것입니다. 향후 12개월 이내에 이러한 문제가 최종적으로 해결될 것으로 예상하지 않습니다. 현재 이용 가능한 정보에 따르면 향후 12개월 이내에 이러한 문제에 대한 세금 우발 비용이 크게 증가하거나 감소할 것으로 예상하지 않습니다.”

10/12, TD 코웬, 넷플릭스 목표주가를 515달러에서 500달러로 하향

• 3분기 유료 구독자 순증 650만명(월가 예상치는 600만명)
• 매출 증가 놀겨으로 매출 7.6% 증가 예상
• 4분기 및 2024년 마진 추정치를 하향
  • 향후 마진이 일반적인 속도보다 점진적으로 확대 될 것이라는 회사 CFO의 최근 발언을 바탕

TD 코웬은 넷플릭스 목표주가를 515달러에서 500달러로 낮추고, 넷프릭스 투자의견 초과 성과 등급을 유지했습니다.

이 회사는 3분기 넷플릭스 실적이 컨센서스인 600만명 증가에 비해 650만명 유료가입자 순증을 보일 것으로 예상합니다.

Cowen은 넷플릭스 매출 증가 노력에 힘입어 3분기 매출 증가율은 +7.6%로 가속화될 것으로 예상합니다.

이 회사는 또한 향후 마진이 일반적인 속도보다 점진적으로 확대 될 것이라는 회사 CFO의 최근 발언을 바탕으로 4분기 및 2024년 추정치를 줄였습니다.

모건스탠리, 넷플릭스 목표주가를 450달러에서 430달러로 낮춘

모건 스탠리는 넷플릭스 목표주가를 450달러에서 430달러로 낮추고, 넷플릭스 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

콘텐츠 지출 증가 추정치를 낮춘 모건스탠리는 넷플릭스가 “글로벌 규모의 스트리밍 승자”로서 프리미엄을 받을 자격이 있지만, 컨센서스 추정치와 현재 밸류에이션은 “비밀번호 공유 및 광고에서 너무 빨리 너무 많이 반영”된다고 주장합니다.

10/12, 구겐하임, 디즈니 목표주가를 125달러에서 115달러로 하향 조정

• 4분기 영업이익은 127억 달러로 추정치 변동이 없지만,
• 24 회계연도 영업이익은 기존 165억 달러에서 157억 달러로 하향
  • 2024년 상반기 소비자 직접 판매 부문에서 이전에 예상했던 것보다 높은 비용
  • 공원 부문에서 더 큰 투자 및 장기 수익을 통합하기 위해 모델을 업데이트

구겐하임은 디즈니 목표 주가를 125달러에서 115달러로 낮추고, 2024년 상반기 소비자 직접 판매 부문에서 이전에 예상했던 것보다 높은 비용을 통합하고 공원 부문에서 더 큰 투자 및 장기 수익을 통합하기 위해 모델을 업데이트하면서 디즈니 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 회계연도 4분기 전체 영업이익은 127억 달러로 변동이 없지만, 24 회계연도 영업이익은 기존 165억 달러에서 157억 달러로 낮아졌다고 밝히고, 목표주가 하향 조정에 대해 수정된 추정치와 낮아진 목표 배수를 모두 언급했습니다.

JP 모건, 디즈니 목표주가를 125달러에서 120달러로 하향

JP모건은 디즈니의 목표주가를 125달러에서 120달러로 낮추고, 디즈니 투자의견 비중확대 등급을 유지했습니다.

이 분석가는 최근 추세를 반영하기 위해 회계 연도 4 분기 실적 발표를 앞두고 디즈니 추정치를 업데이트했습니다.

이 회사는 4분기 연결 영업 이익을 2% 낮춘 28.3억 달러로 낮추면서 공원, 경험 및 제품 추정치가 선형 영업 이익 감소와 소비자에 대한 직접적인 드래그 증가로 상쇄되었다고 봤습니다.

JP모건은 투자자들이 디즈니의 전략적 방향에 대해 더 명확하게 알기까지 6~12개월이 소요될 수 있으며, 이는 ESPN에 대한 투자, 선형 매각 등 주가에 영향을 미칠 수 있지만, 미디어 동종업체 대비 우호적인 자산 구성을 고려할 때 여전히 비중확대 의견을 유지한다고 밝혔습니다.

10/12, TD 코웬, 엔비디아 목표주가를 600달러에서 700달러로 상향 조정

TD Cowen 애널리스트 Matthew Ramsay는 엔비디아의 목표주가를 600달러에서 700달러로 상향 조정하고 투자의견 초과달성 등급을 유지했습니다.

이 회사는 업계가 유비쿼터스 가속화와 생성적 AI로 전환하는 두 가지 혁신적 패러다임 전환의 초기 단계에 있으며 NVIDIA의 넓은 해자가 잠재적으로 확장 될 수 있다고 믿기 때문에 Top Pick을 유지한다고 말했습니다.

오펜하이머, 텍사스 인스트루먼트 투자의견을 ‘시장수익률 미달’로 하향 조정

오펜하이머는 10월 24일 회계연도 3분기 보고서를 앞두고 텍사스 인스트루먼트 투자의견을 목표주가 제시없이 ‘시장수익률 상회(Outperform)’에서 ‘시장수익률(Perform)’로 하향 조정했습니다.

이 분석가는 회사가 생산 능력에 투자함에 따라 마진 압력이 지속될 것으로 보고 있습니다.

분석가는 리서치 노트에서 투자자들에게 텍사스 인스트루먼트의 총 마진은 활용도 저하, 감가 상각 증가 및 중국의 공격적인 상품 가격의 조합으로 인해 향후 몇 년 동안 압박을받을 것이라고 말합니다.

이 회사는 중국의 소규모 공급 업체와의 소모전이 당분간 지속될 수 있다고 말합니다.

10/12, 씨티, 스타벅스 목표주가를 낮추고 중국 스핀이 가치를 창출하지 못할 것이라고 말했습니다.

씨티는 스타벅스 목표주가를 104달러에서 100달러로 낮추고, 스타벅스 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 중국 사업 분사가 중요한 가치 창출로 이어지지 않을 것으로 보고 있습니다.

이 회사는 중국이 스타벅스 EBIT의 6%에 불과하다고 추정합니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 사업의 작은 부분으로 바늘을 움직이기는 어렵다고 말합니다.

Citi는 현재 상태로는 독립형 중국 사업이 자체적으로 자금을 조달할 수 없다고 생각하며, “이는 사업 자본화 방식에 영향을 미쳐 밸류에이션에 영향을 미칠 것”이라고 설명합니다.

여러 요소를 종합적으로 분석한 결과 스타벅스의 현재 가치는 상당히 높은 것으로 나타났습니다.

10/12, 모건 스탠리, 펩시코 목표주가를 210달러에서 190달러로 하향 조정

모건 스탠리는 펩시코 목표주가를 210달러에서 190달러로 하향 조정하고, 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

3분기 실적은 “예상대로 나왔다”면서도 “2024년에 대한 알고리즘 가이드의 놀라운 초기 고점”을 포함했으며, 펩시가 경쟁사보다 더 높은 유기적 매출 성장률(OSG)을 달성할 것이라는 점을 확인하면서도 단기적으로 회사의 기준을 높였습니다.

이 애널리스트는 투자자들에게 “OSG의 상승 여력이 보이지 않는” 수준에서 기준을 설정했다고 말합니다.

웰스 파고, 펩시코 목표주가를 170달러에서 172달러로 상향 조정

웰스 파고는 펩시코 목표주가를 170달러에서 172달러로 상향 조정하고, 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

이 회사는 2024년 매출 가이드가 여전히 정상화되고있는 현재 눈에 띄는 성장세를 보이고 있다고 지적합니다.

웰스는 또한 3분기 실적 발표에서 부진한 판매량 추세를 전환하겠다는 실질적인 약속이 없었기 때문에 주가가 최근의 여러 차례 하락세를 흔들지 않을 것이라고 지적했습니다.

Argus, PepsiCo 목표주가를 212달러에서 186달러로 하향 조정

Argus는 3분기 실적 발표 후 PepsiCo의 목표주가를 $212에서 $186로 낮추었지만, 투자은견 매수 등급은 유지했습니다.

이 회사는 많은 소비자 필수품에 대한 수요가 약화되는 가운데 견고한 성장을 계속하고 있으며 레스토랑, 극장 및 경기장의 주문이 줄어들었음에도 불구하고 펩시코의 비용 절감은 계속해서 수익에 도움이 될 것으로 예상된다고 애널리스트는 리서치 노트에서 투자자들에게 말합니다.

투자자들은 배당금을 인상하고 강력한 성장을 제공하는 회사의 능력을 고려할 때 계속해서 주식을 선호 할 것이라고 회사는 덧붙였습니다.

비만 치료제나 당뇨 치료제 분야에서 혁신을 거듭하며 시가총액 기준 세계 최대 제약회사로 떠오른 일라리 릴리 투자의견 및 일라이 릴리 주가 전망 보고서 등을 정리해 봤습니다.

일라이 릴리 주가 추이

2/27, DZ Bank, 일라이 릴리 투자의견을 매수에서 보류로 하향 조정

DZ Bank는 일라이 릴리의 목표 주가를 820달러, 투자의견을 매수에서 보류로 하향 조정했습니다.

모건스탠리, 일라이 릴리 목표주가 805달러에서 950달러로 상향 조정

모건 스탠리는 일라이 릴리 목표주가를 805달러에서 950달러로 상향 조정하고 투자의견 비중 확대 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 릴리 주가는 2023년 강세 이후 연초까지 실적을 상회했지만, 회사는 더 높은 추정치 및/또는 가격 대비 수익 배수에 대한 추가 상승 경로를 계속보고 있으며, 이는 주식이 과거 제약 주식 배수에 비해 외부 추정치에 대해 프리미엄 P/E 배수를 계속받을 자격이있는 이유에 대한 사례를 제시한다고 말합니다.

2025년 이상의 상승 여력을 보고 릴리의 경구용 GLP-1 약물에 의존하는 강세 시나리오를 새로 고친 이 회사는 “LLY가 최초의 1조 달러 바이오파마 주식이 될 수 있을까요?”라고 궁금해합니다.

11/15, JP모건,노보 노디스크 데이터는 일라이 릴리 주가에 긍정적

JP모건은 이번 주말 노보 노디스크(NVO)의 SELECT 연구 업데이트가 일라이 릴리(LLY) 주가에 긍정적일 것으로 보고 있습니다.

이 주식은 여전히 회사가 가장 좋아하는 이름 중 하나입니다.

이 회사는 이전에 복합 1차 평가변수에서 웨고비의 20% 혜택을 공개했지만, 치료 초기에 심혈관 혜택이 발생하고 데이터가 환자의 조기 개입을 뒷받침한다는 점에 깊은 인상을 받았다고 말합니다.

JP모건은 일라이 릴리의 제바운드와 두 회사의 차세대 인크레틴이 시간이 지남에 따라 더욱 인상적인 결과를 보여줄 수 있을 것으로 보고 있습니다.

SELECT 연구를 통해 인크레틴 계열의 비만 치료제가 더 폭넓게 보험 적용을 받을 수 있도록 지원해야 한다고 JP모건은 주장합니다.

10/18, 구겐하임, 일라이 릴리 목표주가를 620달러에서 670달러로 상향 조정

구겐하임 애널리스트 시무스 페르난데스는 11월 2일 목요일 3분기 실적 발표를 앞두고 일라이 릴리의 목표주가를 620달러에서 670달러로 상향 조정하고, 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

애널리스트는 프리뷰 노트에서 “트루리시티의 공급 제약이 미국 외 지역 실적에 계속 영향을 미칠 것으로 예상되지만, 결국 중요한 것은 문자로의 판매 및 공급 업데이트”라고 투자자들에게 말합니다.

10/18, 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서

10/10, 웰스 파고, 일라이 릴리 목표주가를 615달러에서 650달러로 상향 조정

• 비만약 시장 기회 500억 달러
• 일라이 릴리는 최초로 1조 달러 바이오 회사가 될것으로 전망

웰스파고 애널리스트 모히트 반살은 일라이 릴리 목표주가를 615달러에서 650달러로 상향 조정하고 일라이 릴리 투자의견 비중확대(Overweight)를 유지했습니다.

비만 관련 동반 질환에 대한 분석과 새로운 모델을 통해 동반 질환에 90%의 가중치를 둔 500억 달러 이상의 비만 기회가 있을 것으로 전망했습니다.

이를 통해 웰스는 일라이 릴리가 최초의 1조 달러 규모의 바이오 제약사가 될 것이라는 확신을 갖게 되었습니다.

10/6, BofA, 일라이 릴리 목표주가 600달러에서 700달러로 상향 조정

BofA는 일라이 릴리(LLY) 목표주가를 600달러에서 700달러로 상향 조정하고, 일라이 릴리 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

목표 가격 인상을 위해 운영 모델에 오르 글리프론과 레타 트루 타이드가 추가 된 것을 언급 한 이 회사는 4 분기에 예상되는 비만에 대한 Mounjaro 승인과 AHA 회의에서 Novo Nordisk (NVO)의 SELECT 데이터를 시작으로 광범위한 환급이 시작되는 릴리 주가에 대해 여전히 낙관적이라고 분석가는 투자자들에게 말합니다.

이 애널리스트는 수면 무호흡증, 심부전, 만성 폐쇄성 폐질환, 비알코올성 지방간염 등 당뇨병과 비만 이외의 적응증은 여전히 “주요 상승 동인”이라고 덧붙였습니다.

10/11, 주요 종목에 대한 월가의 투자의견 및 주가 전망 보고서를 정리해 봤습니다.

10/11, WSJ, 마이크로소프트, 1세대 AI 제품 중 하나에서 손실 발생

마이크로소프트 1세대 AI 제품 중 하나에서 손실을 발생했다고 월스트리트저널이 보도했습니다.

이 수치를 아는 사람에 따르면 회사는 사용자 당 월평균 20달러 이상 손실을 보고 있으며 일부 사용자는 한 달에 80달러까지 회사에 손실을 끼치고 있습니다.

마이크로소프트는 다음 AI 소프트웨어 업그레이드를 위해 더 높은 가격을 책정하고 있다고 보고서는 지적합니다.

10/11, 웰스 파고, 알파벳 목표주가를 121달러에서 126달러로 상향 조정

• 3분기 유튜브 매출 상향 조정
• 4분기 서비스 매출 가속화 예상
• 2024년 CC 매출 상향 조정
• 단기적으로 운영 레버리지 개선될 것이지만 TAC 압박으로 상쇄될 것

웰스 파고는 알파벳 목표주가를 121달러에서 126달러로 상향 조정하고 분기 실적을 앞두고 알파벳 투자의견 동일 비중 등급을 유지했습니다.

단기적으로는 안정적이지만 2024년은 더 격동적 일 가능성이 높다고 회사는 말합니다.

웰스 파고는 3분기 유튜브 매출을 소폭 상향 조정했으며 4분기에는 서비스 매출 성장이 완만하게 가속화될 것으로 보고 있습니다.

또한 2024년 CC 매출을 상향 조정하고 있으며, 단기적으로 운영 레버리지가 개선될 것으로 보지만, 2024년 하반기로 밀릴 것으로 예상되는 TAC 압박으로 인해 다소 상쇄될 것으로 예상합니다.

10/11, 웰스 파고, 아마존 AWS 성장 추정치 조정, 주식 행동의 핵심 논평

• AWS 매출 예상치 하향
• 실적 발표 시 아마존 코멘트에 의해 좌우될 것

Wells Fargo는 분기 실적을 앞두고 아마존에 여전히 낙관적이며, 아마존 투자의견 비중 확대 등급과 아마존 목표주가는 165 달러를 제시했습니다.

이 회사는 3분기 아마존 매출/영업이익은 대체로 예상치에 부합할 것으로 예상하고 있으며, 미지근한 클라우드 점검으로 3분기/4분기 AWS 매출을 소폭 하향 조정했습니다.

또한 웰스는 AWS의 논평이 주가의 가장 큰 변동 요인으로 보고 있습니다.

10/11, 블름버그, SEC, 머스크 이전 2018년 트위터 보안 침해 조사

미국 증권거래위원회(SEC)가 테슬라 CEO 엘론 머스크가 소셜 미디어 플랫폼에서 통치하기 전인 2018년에 발생한 트위터 보안 침해 사건을 조사하고 있다고 블룸버그가 보도했습니다.

블룸버그에 따르면 SEC는 소셜 미디어 회사의 전 최고 경영진이 “주주들에게 개인 정보 보호 문제를 적절하게 공개하지 않았거나”통제를 구현하지 않았을 가능성을 조사하고 있습니다.

10/11, 골드만삭스, 넷플릭스 목표주가를 400달러에서 390달러로 하향 조정

• 3분기 넷플릭스 구독자는 증가할 것
• 하지만 불확실성으로 2024년 가이던스를 제공하지 않을 것

골드만삭스 애널리스트 에릭 셰리던은 다음 실적 발표를 앞두고 추정치 변경에 따라 넷플릭스 목표주가를 400달러에서 390달러로 낮추고 테슬라 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

다가오는 3분기 넷플릭스 실적 보고서와 관련하여 Goldman은 지속적인 비밀번호 단속, 플랫폼의 콘텐츠의 폭과 깊이 측면에서 상대적인 강점, 다양한 가격대가 수요를 자극함에 따라 Netflix가 Street 모델링 된 구독자 실적을 상회 할 것으로 예상합니다.

그러나 분석가는 “이러한 입력에 대한 투자자들의 논쟁이 증가하고 있음에도 불구하고” 넷플릭스가 2024년에 대한 자세한 정량적 가이던스를 제공할 가능성은 낮다고 덧붙였습니다.

10/11, The Information, 넷플릭스가 광고 강국으로 가는 길에 과속 방지턱에 부딪혔다고 보도

넷플릭스 공동 CEO인 Greg Peters는 광고 사업 성장을 촉진하기 위해 광고 영업 책임자 인 Jeremi Gorman을 최고 스튜디오 임원 인 Amy Reinhard로 교체했다고 The Information이 보도했습니다.

The Information은 “스트리머들의 광고 매출과 광고요금제 구독자 수는 2023년 내부에서 처음 예상했던 것의 절반 정도에 불과했다”고 지적했습니다.

10/11, 웰스 파고, 메타 목표주가를 389 달러에서 372 달러로 하향

웰스 파고는 메타 목표주가를 389달러에서 372달러로 낮추고 분기 실적을 앞두고 메타 투자의견 비중 확대 등급을 유지했습니다.

이 회사는 3분기 매출이 가이던스에 근접하고 4분기에 완만한 매출 가속화를 예상하고 있습니다.

Wells는 또한 FY24 운영 비용에 대한 초기 가이던스를 950억~1,000억 달러로 보고 있지만 실제는 950억 달러 미만으로 예상하고 있습니다.

이 회사는 투자자들에게 자본 지출 가이드를 340억~390억 달러로 제시하고 자본 지출 주기의 기간/규모에 대한 포워드 컬러를 제시했습니다.

반도체 관련주 주가 전망

10/11, BofA, 인텔 목표주가 32달러에서 35달러로 상향 조정

BofA의 애널리스트 비벡 아리아는 인텔 목표주가를 32달러에서 35달러로 상향 조정하고, 인텔 투자의견 시장수익률 미달 등급을 유지했습니다.

이 회사는 3분기 실적 시즌으로 향하는 반도체 주식에 대해 “까다로운 설정”을보고 있지만 컴퓨팅/AI를 “최고의 이웃”이라고 부릅니다.

이 회사는 “제조 불확실성”과 새로운 파운드리 전략과 관련된 위험을 고려할 때 적절한 것으로 간주되는 컴퓨팅 동종 업체의 낮은 끝에서 인텔에 배수를 적용하고 있습니다.

10/11,BofA, 마이크론 목표주가를 70달러에서 77달러로 상향 조정

BofA는 마이크론 목표주가를 70달러에서 77달러로 상향 조정하고, 마이크론 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

이 회사는 3분기 실적 시즌으로 향하는 반도체 주식에 대해 “까다로운 설정”을보고 있지만 Compute/AI를 “최고의 이웃”이라고 부릅니다.

이 애널리스트는 마이크론이 “사이클 저점”에 접근하고 있다고 투자자들에게 말합니다.

10/11, BoA, AMD 목표주가를 132달러에서 120달러로 하향 조정

BofA 애널리스트 Vivek Arya는 AMD 목표 주가를 132달러에서 120달러로 낮추고 투자의견 중립 등급을 유지했습니다.

이 회사는 3 분기 실적 시즌으로 향하는 반도체 주식에 대해 “까다로운 설정”을보고 있지만 Compute/AI를 “최고의 이웃”이라고 부릅니다.

이 회사는 2024년 비일반회계기준 주당순이익 추정치에 32배의 멀티플을 적용하고 있으며, 이는 AMD의 역사적 범위의 중간 정도에 해당한다고 언급했습니다.

AMD, Nod.ai 인수 최종 계약 체결

AMD는 개방형 AI 소프트웨어 역량을 확장하기 위해 Nod.ai를 인수하는 최종 계약을 체결했다고 발표했습니다.

Nod.ai의 인수를 통해 AMD Instinct 데이터 센터 가속기, Ryzen AI 프로세서, EPYC 프로세서, Versal SoC 및 Radeon GPU에 최적화된 AI 솔루션의 배포를 가속화하는 업계 최고의 소프트웨어 기술을 개발해온 숙련된 팀이 AMD에 합류하게 됩니다.

이번 계약은 개발자 도구, 라이브러리 및 모델을 통해 고객의 진입 장벽을 낮추는 개방형 소프트웨어 생태계를 중심으로 하는 AMD의 AI 성장 전략과 긴밀히 연계되어 있습니다.

AMD 인공 지능 그룹 수석 부사장인 뱀시 보파나(Vamsi Boppana)는

“노드닷에이아이 인수를 통해 AMD 하드웨어에 맞게 조정된 고성능 AI 모델을 쉽게 배포할 수 있는 오픈 소프트웨어를 AI 고객에게 제공할 수 있는 역량을 크게 강화할 수 있을 것으로 기대됩니다.”

“유능한 Nod.ai 팀의 합류로 오픈 소스 컴파일러 기술을 발전시키고 AMD 제품 포트폴리오 전반에 걸쳐 휴대 가능한 고성능 AI 솔루션을 구현할 수 있는 능력이 가속화될 것입니다. Nod.ai의 기술은 이미 클라우드, 엣지 및 다양한 엔드포인트 기기에 광범위하게 배포되고 있습니다.”

10/11, 베른버그, ASML 목표주가를 780유로에서 710유로로 하향 조정

Berenberg는 ASML 목표주가를 780유로에서 710유로로 낮추고, 투자의견 매수 등급을 유지했습니다.

이 애널리스트는 ASML이 “주가에 상당한 부정적 요인이 반영되어 있다”고 말합니다.

애널리스트는 리서치 노트에서 최종 시장의 약세는 ASML뿐만 아니라 모든 반도체 장비 회사에 영향을 미칠 것이라고 말합니다.

이 회사는 중국에 대한 추가 장비 금지를 크게 기대하지 않습니다.

자동차주 주가 전망

10/11, 제너럴 모터스, 3분기 중국 판매 541,000대

제너럴 모터스와 그 합작사가 2023년 3분기에 중국에서 541,000대 이상의 차량을 인도했다고 발표했습니다.

“신에너지 차량, 즉 NEV는 브랜드 전반에 걸쳐 강력한 성장 모멘텀을 이어갔습니다. GM의 울티움 플랫폼과 SAIC-GM-우링의 GSEV 플랫폼으로 구동되는 새로운 전기차 제품군(뷰익 일렉트라 E5 및 E4, 우링 빈 구오 포함)이 시장에서 빠르게 인기를 얻고 있습니다.”

10/11, UBS, 리비안 투자의견 중립에서 매수로 상향 조정

UBS 애널리스트 조셉 스팍은 리비안 목표주가를 26달러에서 24달러로 낮췄지만 리비안 투자의견은 중립에서 매수 등급으로 상향 조정했습니다.

이 회사는 향후 1년간 추가 자본 조달 가능성이 낮아져 2025년 말까지 자본이 필요하지 않을 것으로 보이며, 애널리스트는 연구 노트에서 시장이 자본 조달을 해결한 후 펀더멘털 개선에 다시 집중할 수 있다고 투자자들에게 말합니다.

UBS는 2023년 리비안 생산량을 약 54,500대로 예상하고 있으며, 가이던스 52,000대에는 인상 가능성이 있으며, 2030년까지 10배의 단위 성장을 예상하고 있습니다.

Needham, 리비안 주식의 위험/보상이 ‘가장 매력적’이라고 생각

니덤은 리비안 투자의견 매수 등급과 리비안 목표주가 31달러로 유지햇습니다.

이 회사는 3분기 리비안 판매량 수치와 대규모 변동성을 유발하는 전환 사채 제공에 따라 회사의 신념 목록 지정을 유지합니다.

이 애널리스트는 리서치 노트에서 2023년 상반기의 일관된 실행, 3분기 호조 예상, 회사의 개선된 실적을 아직 반영하지 않은 컨센서스 연간 추정치에 힘입어 3월에 커버리지를 도입한 이래 가장 매력적인 수준의 위험/보상 비율을 기록했다고 말합니다.